AI加持iPhone 16系列备货大增 A股核心供应商一览
9月10日，苹果公司在线上举办了名为“高光时刻”（Glowtime）的秋季新品发布会，并推出iPhone16、iPhone16Plus、iPhone16Pro、iPhone16Max等新品，前面两款搭载全新的A18芯片，后面两款搭载性能更强的A18Pro芯片。其中，苹果人工智能（AppleIntelligence)将于10月推出，明年将支持中文。
据多位消息人士透露，苹果公司押注其首款配备AppleIntelligence人工智能功能的iPhone16将大获成功，并已告知供应商为大约8800万~9000万部智能手机备货零部件，这比去年8000万部新iPhone的初始零部件订单有所增长。
业内人士指出，AppleIntelligence将给iPhone16新机赋能，加快换机周期，苹果将持续打造芯片、系统、硬件创新及端侧AI模型的核心竞争力，苹果AI技术及硬件创新有望拉动硬件换机需求，苹果A股供应链企业有望迎来新一轮业绩增长。
押注AI技术
在北京时间9月10日凌晨举行的新品发布会上，苹果公司发布新款智能手表、AirPods和iPhone16系列手机。
其中，iPhone16系列新机作为首款专为AppleIntelligence设计的机型，将搭载全新的A18芯片。同时，苹果公司确认人工智能（AppleIntelligence）将在10月推出，明年将支持中文。iPhone16、16Plus起售价分别为799美元、899美元。
iPhone16Pro及iPhone16ProMax两款机型将分别配备6.3和6.9英寸的屏幕，搭载性能更强的A18Pro芯片。iPhone16Pro起售价为999美元，iPhone16ProMax起售价为1199美元。
苹果公司指出，A18芯片的6核CPU速度比A16仿生芯片快30%，且快于所有竞品，能效相比A16仿生芯片降低30%。与A16仿生芯片相比，这款芯片的5核GPU速度提升最高可达40%，能效提升最高可达35%。
而A18Pro芯片基于第二代3纳米制程工艺打造，拥有16核神经网络，配备6核CPU（2个性能核心+4个效率核心），运行速度比A17Pro快15%，能效少了20%。
中信电子认为，对于AI手机来说算力提升固然重要，内存带宽提升也举足轻重，后续内存带宽仍将是AI手机提升方向。
据此前消息称，苹果已将“苹果智能”（AppleIntelligence）功能作为今秋门店销售iPhone的一个重要组成部分，已开始面向零售员工的有关该功能培训。
苹果CEO库克称，尽管尚无法确定“AppleIntelligence”对营收的影响，但苹果一直增加这块业务的支出，已将很多原本从事其他工作的人调到了人工智能（AI）部门。
除此之外，今年iPhone16全系均额外增加了一个“相机控制”物理按钮，用户可以直接通过该按键开启相机，并且可在该按键上以触摸、点击、双击等方式调节相机参数以及拍照、拍视频等。
iPhone16系列共有两颗融合式后摄像头，其中包含一颗4800万像素主摄和2倍长焦，1200万像素镜头。能够拍摄全新超广角和微距照片，通过融合式镜头得以让iPhone16系列以两颗镜头实现四颗镜头的拍摄效果。
散热方面，在16Pro/Promax上，内框采用100%再生铝金属打造，通过固态扩散技术与钛金属外框融为一体，再结合石墨层铝金属子结构，新架构据称可让持续性能最高提升20%。
国金证券分析师樊志远认为，苹果硬件创新趋势逐渐清晰，今年iPhone16系列初步融入AI功能，明年iPhone17系列或迎来硬件及端侧AI大创新，继续看好苹果产业链核心公司。
由于iPhone对苹果产品套件的重要性，华尔街看好AI功能将推动更多客户升级，从而刺激成长加速。
据统计，苹果8亿多智能手机设备中，超过40%是iPhone12或更旧版本，另外27%的用户使用iPhone13。目前只有不到10%的用户拥有可以升级到AI软件的手机。可以看出，购买新iPhone的用户群可能非常庞大。
CreativeStrategies首席执行官兼首席分析师本•巴加林（BenBajarin）表示，iPhone16的AI功能可能“有助于提高人们对新产品的兴趣，但由于某些功能推迟推出，可能意味着更多人会等到看到这些功能上线时（才会考虑购买）。”
巴加林补充说：“我确实认为，这次iPhone周期是否能推动一个比以往更强劲的周期，目前还没有定论…但我认为，有充分的理由相信，考虑到用户群多是旧机用户，加上运营商非常积极的促销活动，应该会看到很大一部分用户升级，因为很大一部分用户使用的是3.5年以上的旧手机。”
供应链将受益
伴随着苹果迈入AI终端时代，业内预计目前iPhone活跃用户有望在未来2-3年完成AI新机换机，有望开启3年维度换机潮，国内苹果供应链公司有望深度受益。
据集微网从行业调研得知，A股中，苹果的核心供应商至少有30家，如为苹果提供连接器和声学等产品的立讯精密和歌尔股份、提供盖板玻璃的蓝思科技、提供面板的京东方A、提供多种零部件的领益智造、提供PCB的鹏鼎控股、提供射频的信维通信、提供SIP的环旭电子和长电科技、提供封装基板的深南电路、提供LED芯片的三安光电、提供NORFlash的兆易创新和提供FPC的东山精密、提供锂电池的欣旺达和德赛电池、提供复合材料的宝钛股份、提供玻璃棱镜的水晶光电、提供散热材料的中石科技等。
上述企业均为市值比较大的企业，事实上，A股还有很多小市值企业同样为其供货，尤其是近几年科创板上市公司，虽然市值不大，但业务主要依赖苹果，直接或间接为苹果供货。
据了解，为苹果供货的中小市值企业还有：电磁屏蔽材料厂商隆扬电子、自动化检测设备厂商思林杰、机器视觉厂商智信精密、PVD真空镀膜单体机汇成真空、光学识别/光学感应测试设备厂商智立方、电子功能性器件厂商博硕科技、提供光学器件的蓝特光学、提供智能制造装备的赛腾股份、提供智能制造设备的赛腾股份、提供检测设备的华兴源创等。
随着苹果AI产品的逐步落地，硬件端有望从中受益。其中，果链核心供应商立讯精密下半年的业绩值得期待。事实上，在手机组装业务方面，去年底，立讯集团旗下的立臻精密取得和硕昆山厂的控制权，进一步加大iPhone制造链中的比重。
招商电子称，立臻最新2023年iPhone组装份额达到20%+，参与15ProMax/15/15plus三款机型。立臻收购世硕为强强联合，如顺利完成，2024年下半年世硕业务有望明显增厚立臻份额和利润，立臻整体有望在2024至2025年周期拿到苹果40%+份额，进而增厚立讯精密利润。
而领益智造作为苹果结构件及功能件龙头供应商，有望率先受益换机潮带来的出货量提升。同时AI手机或迎零部件升级，领益产品布局全面，在VC均热板、钢壳电池结构件、快充头等领域均有望前瞻卡位，看好公司相关产品未来有望配合大客户实现产品导入，推动公司营收及利润同步增长。
蓝思科技作为消费电子玻璃盖板龙头，其玻璃盖板在国内占据主导地位，与苹果、三星、小米等国内外知名品牌深度合作。水晶光电也与苹果围绕消费电子产品开展业务合作，公司的红外截止滤光片、窄带滤光片、光学薄膜面板等产品有用在苹果的消费电子产品里。
在显示屏方面，据外媒披露，苹果已经将国内显示屏制造商京东方加入了iPhone16系列的OLED显示屏供应商名单中，预计今年就将开始为标准版供货。
有市场研究机构透露，京东方已经成功通过了为iPhone16供货的验证程序，正在按计划进行批量生产，将逐步增加对苹果的出货量。
而瑞声科技作为苹果公司的声学供应商，其相关产品也会实现大幅度增长。据瑞声科技管理层透露，随着智能手机市场进一步发展，未来AI手机对语音交互功能需求的提升，也会对手机扬声器音质提出更高诉求。公司将持续推广高性能声学产品，SLS大师扬声器2024年出货量预计将实现100%的增长，市场渗透率进一步提升。
华创证券熊翊宇研报指出，苹果作为消费电子终端的龙头，持续引领行业创新，AI已经成为当前科技创新的主线，预计AIiPhone推出或有望提速，苹果有望继续在端侧开启一轮新的创新周期。而供应链厂商有望充分受益产品创新升级，迎来核心产品的量价齐升。