国信证券保荐同星科技IPO项目质量评级C级 承销保荐佣金率较高 信息披露有提升空间
(一)公司基本情况
全称:浙江同星科技股份有限公司
简称:同星科技
代码:301252.SZ
IPO申报日期:2021年10月14日
上市日期:2023年5月25日
上市板块:创业板
所属行业:通用设备制造业(证监会行业2012年版)
IPO保荐机构:国信证券
保荐代表人:李秋实,傅毅清
IPO承销商:国信证券股份有限公司
IPO律师:浙江天册律师事务所
IPO审计机构:天健会计师事务所(特殊普通合伙)
(二)执业评价情况
(1)信披情况
发行人仅披露了公司取得的业务许可资格和资质,未披露是否取得全部资质;发行人未披露外协加工总体金额以及占比等数据;被要求以通俗易懂的语言完善公司主要产品的信息披露;发行人未根据《公开发行证券的公司信息披露内容与格式准则第28号——创业板公司招股说明书(2020年修订)》的规定披露报告期内所发生的全部关联交易的简要汇总表;发行人未根据《深圳证券交易所创业板股票首次公开发行上市审核问答》等规定在招股说明书披露员工持股计划的人员构成、人员离职后的股份处理等内容;发行人招股说明书第112页关于“发行人产品的市场地位”未说明数据来源。
(2)监管处罚情况:不扣分
报告期内,发行人及其子公司共受到2项行政处罚。
(3)舆论监督:不扣分
(4)上市周期
2023年度已上市A股企业从申报到上市的平均天数为487.83天,同星科技的上市周期是588天,高于整体均值。
(5)是否多次申报:不属于,不扣分
(6)发行费用及发行费用率
同星科技的承销及保荐费用为4509.12万元,承销保荐佣金率为7.16%,高于整体平均数6.35%,高于保荐人国信证券2023年度IPO承销项目平均佣金率6.34%。
(7)上市首日表现
上市首日股价较发行价格上涨97.24%。
(8)上市三个月表现
上市三个月股价较发行价格上涨77.26%。
(9)发行市盈率
同星科技的发行市盈率为30.33倍,行业均数30.35倍,公司低于行业均值0.07%。
(10)实际募资比例
预计募资6.3亿元,实际募资6.3亿元,预计募资金额与实际募资金额持平。
(11)上市后短期业绩表现
2023年,公司营业收入较上一年度同比增长21.16%,营业利润较上一年度同比增长46.13%,净利润较上一年度同比增长42.96%,归母净利润较上一年度同比增长41.63%,扣非归母净利润较上一年度同比增长20.94%。
(12)弃购比例与包销比例
弃购率1.05%。
(三)总得分情况
同星科技IPO项目总得分为79分,分类C级。影响同星科技评分的负面因素是:公司信披质量有待提高,上市周期较长,发行费用率较高。这综合表明,虽然公司短期内业绩表现较好,但信披质量有待提高,建议投资者关注其业绩表现背后的真实性。