ISSB公布准则生效日期，ESG标准的全球化挑战才刚刚开始
广泛应用比标准起草更关键。
上周四（2月16日），国际可持续准则理事会（ISSB）就两份国际可持续披露准则（ISDS）的生效时间及其他相关事项做出了最终决定。
2022年3月，成立不到半年的ISSB发布了这两份准则的草案：
《国际财务报告可持续披露准则第1号-可持续相关财务信息披露一般要求》（以下简称「S1」）；
《国际财务报告可持续披露准则第2号-气候相关披露》（以下简称「S2」）。
在随后四个月的意见征集期间，全球700多家企业、金融机构、第三方服务商、监管部门和研究组织，向ISSB反馈了意见。
去年年底，ISSB就公开表示将在2022年完成对前两份准则的审议，并于2023年尽快发布正式文件。
在2月16日的会议上，根据广泛收集的反馈意见和内部讨论，ISSB正式确定了S1和S2的生效时间。
确定生效时间所考量的因素
在确定S1和S2的最终生效日期时，ISSB主要考虑了四个方面的因素。
第一，各个司法管辖区采纳ISDS所需时间。
为确保全球各国有足够时间将ISDS要求纳入其监管和法律体系，ISSB参考了其「孪生机构」——国际会计准则理事会（IASB）的过往经验。
IASB通常会在生效日期前留出大约12-18个月的过渡时间，IASB最新准则的过渡时间是2-3年。
不过，目前采用IASB准则的监管机构一般都选择与IASB相同的生效日期，但首次采用ISDS时，各个国家可能会推迟在本国的生效时间。
另一方面，ISSB认为生效日期是向监管部门和其他利益相关方释放的重要信号——从该日期开始，企业有能力编制符合ISDS的ESG报告。
在前两份准则正式发布后不久即生效，将鼓励各国更快地采用它们。
因此，在考虑企业能力的基础上，ISSB决定尽快使S1和S2生效。
第二，考虑报告主体（主要是企业）的应用能力。
S1和S2的诸多要求对企业来说，很多都是全新的。
企业需要时间来创建或调整其管理体系，以准备满足ISDS要求的披露信息。
但ISSB也认为，S1和S2并非全新的准则，而是基于现有标准和框架而制定的，这些标准已被广泛应用。
比如ISSB重点参考的TCFD，包括加拿大、欧盟、中国香港、日本、新加坡、瑞士、英国在内的多个司法管辖区都已将TCFD纳入监管和法律体系。
运用相关标准的企业有能力快速满足S1和S2的要求。
为此，ISSB将在鼓励企业尽快采用前两份准则的基础上，通过设置「过渡性减免（transitionrelief）」措施以及提供相关指南工具，让更多企业有能力做好充足准备。
第三，市场对全球统一ESG标准的迫切需求。
在向ISSB反馈意见时，很多机构表示，ISSB应该继续加快发布最终文件的步伐。
因此，ISSB认为S1和S2的生效日期，应顺应市场对ESG信息和统一标准的迫切需求。
第四，与其他司法管辖区现有ESG准则的「互通性（Interoperability）」。
在ISSB制定准则的同时，其他国家和地区也在同步出台ESG标准。
为降低企业报告的复杂度和负担，ISSB将考虑与其他ESG标准的互通性。
除了规则要求和概念定义外，不同标准之间的生效时间也应尽可能保持一致。
其中，较为重要的是欧盟可持续发展报告准则（ESRS）。
满足条件的公司将在2024年开始应用ESRS，并在2025年按照ESRS要求进行报告。
基于上述四个方面，ISSB确定了S1和S2的最终生效时间。
S1和S2将于2024年初生效
经过讨论，ISSB最终确定S1和S2将于2024年1月1日正式生效。
以财年截止日是12月31日的企业为例，其可在2025年按照S1和S2披露2024年度的ESG信息。
但考虑到部分企业表示已有能力立即应用前两份准则，ISSB决定允许企业提前使用S1和S2，但其必须满足两个条件：
企业同时使用S1和S2时，才被允许提前使用；
如果提前使用S1和S2，企业需要在报告中披露该事实。
此外，为提供充足的准备时间，ISSB针对「报告频率」要求设置了「过渡性减免」措施。
S1的相关要求为：可持续相关财务信息应与企业财务报表同时披露，且可持续相关财务披露涵盖的期间应与财务报表的报告期间相同。
但ISSB决定，在企业使用S1和S2的首个报告期内，允许在不同时间披露财务报告和ESG报告。
第一种情况，若企业需要披露中期财务报告，ISSB允许其在次年发布第二季度或中期财务报告的同时，按照S1和S2披露ESG信息。
第二种情况，若企业可以自愿选择是否披露中期财务报告，ISSB允许其在次年发布第二季度或中期财务报告的同时，按照S1和S2披露ESG信息，但不迟于年度财务报告发布之后的九个月。
第三种情况，若企业既不需要也不自愿披露中期财务报告，ISSB允许其在不迟于年度财务报告发布之后的九个月内，按照S1和S2披露ESG信息。
大多数中国企业属于第一种情况。
此外，针对温室气体排放量的计算和披露，ISSB也设置了相应的「过渡性减免」措施。
在首次使用S1和S2的报告期间：
若之前并未使用《温室气体核算体系：企业核算与报告标准》（GHGProtocol）来计算温室气体排放量，企业仍然可以使用之前的标准；
企业可以不披露范围三温室气体排放量。
如此设置，企业将有更多时间来做足准备。
ESG标准的全球化进程再进一步
经过这次会议的讨论，ISSB又进一步加强了ISDS与现有ESG标准的联系。
在S1中，ISSB要求企业披露关于其面临的所有可持续相关重大风险和机遇的信息。
S1还要求，除IFRS可持续披露准则外，企业应考虑（shallconsider）基于行业的可持续会计准则委员会（SASB）准则中的披露主题以及气候披露标准委员会（CDSB）框架等。
由于ISSB是在吸收合并SASB和CDSB两个组织的基础上成立的，因此，ISSB从开始就着重强调了对SASB和CDSB标准的应用。
但随着ESG标准全球统一进程的推进，ISSB也加强了与其他重要标准制定者的合作。
响应市场强烈诉求，ISSB决定将GRI标准和ESRS「融入」准则。
为此，在本次会议上，ISSB同意企业可考虑（mayconsider）通过「开放式（open-ended）」指南，特别是GRI标准和ESRS，来识别并披露可持续相关风险和机遇。
我们曾在文章《欧盟ESG准则进入审议阶段，全球ESG标准「三足鼎立」格局即将形成》中提到，ISSB、GRI、欧盟三方将为全球ESG标准的「统一大业」开展密切合作。
在提交给欧盟议会的最终版本中，ESRS的核心框架已调整为「治理-战略-风险管理-指标和目标」四个部分。
这种源自TCFD的「四支柱」框架也是ISSB从最初就开始采用的模式。
美国证券交易委员会（SEC）即将推出的气候相关披露规则，也参照了相同的披露框架结构。
此外，
不难看出，ESG标准的全球化进程已取得显著成果。
按照计划，S1和S2将于今年第二季度末公布，在此期间，ISSB将对标准文本进行全面修订和校验，并进行正式投票。
我们距离全球统一的ESG标准可谓是越来越近了。
但是，比标准起草更关键的是下一阶段的全球化推广和应用。
要知道国际会计准则最初为平衡多方利益、获得具有重大影响力机构的支持，做了长期协商和努力。
甚至为获得SEC的认可，国际会计准则委员会（IASC）改组成为了如今的IASB，美国也被「默许」在其中占据主导地位。
目前，美国监管部门并未对ESG形成统一意见，原本计划去年10月发布的气候相关披露规则，也被推迟到了今年4月份。
而且，根据市场消息，由于遭受「阻碍」，SEC最终执行的气候相关披露规则将比此前发布的草案「温和」许多。
S1和S2正式生效后，我们推测欧洲企业将会率先大规模执行——因为这整体上符合ESRS的要求。
同时，大型跨国公司以及各个行业的ESG领导者也大概率会快速响应。
但这显然不是全球化ESG标准该有的样子。
为实现更广范围的应用，ISSB目前正在与其他积极的ESG标准制定者合作，以实现标准之间的「互通性」。
同时，ISSB也打算推出相关指南、培训资料和辅助工具，特别是将重点考虑新兴经济体、发展中国家和中小企业（SMEs）的需求。
去年底，ISSB宣布成立的北京办公室将在此领域发挥作用。
期待ISSB早日成就全球ESG标准「统一大业」，也期待中国能尽快出台自己的ESG标准。