聚焦 | 干货来了！2024年全球信用风险七大爆发点及五大应对建议
中国人民大学财政金融学院吴晶妹近期在第十届中国企业“走出去”风险发布会上介绍了全球信用风险的七大爆发点以及五大应对建议。
2024年全球信用风险的七大爆发点分别是：
第一，欺诈。
世界银行有一个黑名单，主要制裁欺诈，针对性很强。世界十大经济体被世行列入黑名单的企业和个人数量的情况，截止到2024年2月，共有1120个制裁案例，中国有195个，占比17.4%。
第二，企业腐败。
《美国反海外腐败法》对企业腐败一般的解释是企业以报价、付款、承诺或礼物等方式有意地诱导接受者滥用官职权力。往往涉及到伪造财务记录或者是采取其他手段隐藏非法支付等不诚信和不合规的行为。目前，美国处罚力度也在不断加大，以前一般是数十万美元，现在动辄数亿美元。
第三，出口管制与制裁、数据保护引发的不诚信认定。
美西方为打压设置了数十个不同类型的限制名单，一般都会对列入名单的企业进行调查。如果企业涉及到虚假陈述、虚假材料或者刻意隐瞒等信用问题，往往会导致更加严厉的处罚，特别是会增加解释和反击的难度。
第四，反洗钱认定。
反洗钱已经成为合规管理，特别是金融企业合规管理的重要领域。这个风险点主要就在中企与被美国制裁的机构进行了交易，经常就会被认定为发票伪造、隐瞒交易身份、假货逃税等等。
第五，财务造假。
一些美国机构一直在寻找中国企业的不足，特别是针对上市公司。这导致很多在美企业因为财务造假而退市或重组，或是缴纳巨额和解款。
第六，账款逾期和坏账。
美国国家信用管理协会发布的2024年1月美国信用经理指数CMI显示，近期与信用风险直接相关的指标都出现了不同程度的恶化，美国的企业回款比较困难。目前，与中企跟美国企业做生意要注意回款问题。另据中国信保发布的RCEP国家贸易信用环境报告显示，中国企业境外应收账款的违约风险在2020年到2022年处于历史高峰，2022年的平均逾期天数有所反弹，超长逾期付款占比明显上升。根据Atradius公司发布的2023年安卓企业付款行为报告，美国、加拿大、阿联酋、亚洲地区的企业普遍存在着比较严重的逾期付款和坏账。
第七，政治、军事、文化、外交冲突下的营商环境恶化。
俄乌冲突、巴以冲突等等这些制裁与反制裁，使得企业营商环境恶化，直接或间接导致信用风险爆发，欺诈、违约、违规和歧视等信用问题频发。
以上种种信用风险体现出全球信用风险变化的重要趋势：
一是信用风险的来源向多元化和立体化发展；
二是信用风险的范畴从单一维度向三维扩展；
三是国际政治、军事、文化与外交冲突使得信用风险猝不及防；
四是各国规则不断变化和不确定性使得信用风险的管控难度不断加大；
五是中国企业备受关注与被严苛要求。
对此，吴晶妹提出以下建议：
一是引导中企坚守道德与诚信原则。
中企在签署协议、设置机构、招投标、参与世行的项目、与各方邮件往来时要特别注意措词、陈述，切勿采取所谓的规避行为，避免引发投诉或者触发调查机制。2022年世行制裁报告显示，80%的处罚案件都涉及到欺诈和误导性陈述。
二是建立完善的合规管理机制。
这有利于企业尽量免遭制裁，预防和降低损失，也有助于中国企业在国际上建立良好的声誉。目前世界银行《诚信合规指南》、美国司法部的《企业合规机制评估指南》、国务院国资委、外汇局、全国工商联共同制定的《企业境外经营合规管理指引》，这三个文件都可以作为企业搭建合规体系的重要参考。
三是督促企业建立内部的信用管理制度。
欧美发达国家规模以上的企业内部都设立信用管理部门或者是信用管理岗位，也具有通用的信用管理流程、信用管理术语，方便企业之间的交流和建立信任。也需要重视加强信用风险研究，并且加强信用管理培训。
四是发挥行业组织和平台的作用，编制中国的CMI。
建议有条件的行业或者是领域都成立“走出去”企业信用促进会，已有的行业组织应该成立信用服务委员会，在已有的服务平台中加入信用服务板块。
五是建立多元化的信用风险评估预警体系。
建议国家层面出台相关的政策，鼓励公共服务机构、市场化机构、科研院所等多角度、全方位地评估预警和智库报告国际的信用风险。眼下比较急迫的就是按地缘政治格局进行信用风险监测，并且及时向企业、向管理层提供高端智库建议。尽快编制和出台相关的反制法案，并且在制衡中获取主动。
来源：中国贸易报记者张凡整理