13只21年以来年年正收益指数基金机构与个人谁吃的肉更多？
作者：基辛哥
来源：合富永道
股神巴菲特说“通过定期投资指数基金，一个什么都不懂的业余投资者往往能够战胜大部分专业投资者。”事实上即使在2021年1月初至2023年10月19日，上证指数走熊的背景下选对指数基金不但可以轻松战胜大A还能吊打99%的主动权益类基金。那么这些能打的指数基金持有人是机构多还是个人多呢？
济安金信基金评价中心数据显示，2021年1月初至23年10月19日年年获得正收益的13只指数型基金如下：国泰中证煤炭ETF、国泰中证煤炭ETF联接A/C、 汇添富中证能源ETF、广发中证全指能源ETF、鹏华中债1-3年农发行债券指数C、长城中债1-3年政策性金融债指数A、景顺长城中证红利低波动100ETF、创金合信中证红利低波动指数A、天弘中证红利低波动100指数、华泰柏瑞中证红利低波动ETF、景顺长城中证沪港深红利成长低波动指数A、 华泰柏瑞上证红利ETF、长盛全债指数增强。 值得重视的是其中有6只是低波动红利指数基金和4只能源煤炭指数基金。
表1、2021年以来历年正收益指数基金
表2、21年以来年年正收益13只指数基金今年规模增长情况与个人持有占比
从管理规模看，21年以来年年正收益的13只指数基金中超过100亿的有2只，20-50亿的有1只，1-20亿规模的有10只。
其中，有9只规模在今年实现了正增长，增长最多的是鹏华中债1-3年农发行债券指数C、长城中债1-3年政策性金融债指数A；从这两只指数基金的个人持有比例看基本可以忽略，应该是机构定制产品。国泰中证煤炭ETF联接A/C、天弘中证红利低波动100指数和长盛全债指数增强三只基金个人持有比例超过80%。
数据显示，从个人持有比例看，有6只产品个人持有比例超过了50%，7只主要为机构持有，由此可见机构与散户的专业眼光接近，如果从总体收益看，机构要高于个人。
