【光大金工】消费主题基金领涨，资金积极流入大盘宽基、红利ETF——基金市场周报20241216
（来源：EB金工）
市场表现综述：大类资产方面，本周（下文如无特殊说明，本周均指代2024.12.9-2024.12.13）原油价格大涨，国内市场指数震荡分化，中证500指数微涨0.15%。行业方面，本周商贸零售、纺织服饰、传媒行业涨幅居前，非银金融、电力设备、房地产行业跌幅居前。基金市场方面，本周权益类基金表现不佳，混合债券型基金优势明显。
基金产品发行情况：本周国内市场新成立基金21只，合计发行份额为345.95亿份，发行规模较上周基本持平。其中债券型基金7只、股票型基金9只、REITs2只、混合型基金2只、FOF基金1只。全市场新发行基金28只，从类型来看，股票型基金17只、混合型基金7只、REITs2只、债券型基金2只。
基金产品表现跟踪：长期行业主题基金指数方面，本周消费主题基金领涨，TMT主题基金保持正收益，其余各行业主题基金均呈现回调。截至2024年12月13日，本周消费、行业轮动、行业均衡、TMT、国防军工、周期、金融地产、医药、新能源行业主题基金指数涨跌幅分别为1.93% 、0.18% 、0.06% 、0.02% 、-0.58% 、-0.72% 、-1.27% 、-1.61% 、-1.92%。
从不同类型基金表现来看，主动权益型基金的净值涨跌幅中位数为0.07%；股票被动指数型基金的净值涨跌幅中位数为-0.93%；纯债型基金的净值涨跌幅中位数为0.36%；混合债券型基金的净值涨跌幅中位数为0.48%。
截至2024年12月13日，本周REITs综合指数上涨2.46%。底层资产指数方面，产权类REITs指数上涨3.63%，特许经营权类REITs指数上涨2.58%。细分项目指数方面，保障性租赁住房REITs指数大涨，上涨6.40%。
ETF市场跟踪：本周资金显著流入大盘宽基、红利主题股票ETF，流出港股ETF。股票型ETF本周收益中位数为-0.95%，资金净流入254.31亿元。港股ETF本周收益中位数为0.43%，资金净流出34.40亿元。跨境ETF本周收益中位数为-0.03%，资金净流出5.80亿元。商品型ETF本周收益中位数为1.36%，资金净流入6.66亿元。
宽基ETF方面，本周大盘主题ETF资金净流入明显，合计流入167.99亿元。行业ETF方面，本周TMT主题ETF资金净流入明显，合计流入11.47亿元。本周红利主题ETF资金持续净流入，合计流入62.23亿元。
基金仓位高频监控：主动偏股基金仓位高频估测结果显示本周主动偏股基金仓位相较上周下降0.19pcts。
银行、电力设备、食品饮料行业获资金增配，家用电器、医药生物、美容护理板块遭减持。
1、市场表现综述
1.1、大类资产表现
大类资产方面，本周（下文如无特殊说明，本周均指代2024.12.9-2024.12.13）原油价格大涨，国内市场指数震荡分化，中证500指数微涨0.15%。具体来看，原油指数上涨5.79%、中证全债上涨1.00%、恒生指数上涨0.53%、COMEX黄金上涨0.24%、中证500上涨0.15%、上证综指下跌0.36%、标普500下跌0.64%、深证成指下跌0.73%、沪深300下跌1.01%、创业板指下跌1.40%。
1.2、行业指数表现
行业方面，本周商贸零售、纺织服饰、传媒行业涨幅居前，非银金融、电力设备、房地产行业跌幅居前。
本周商贸零售、纺织服饰、传媒行业涨幅居前，分别上涨6.17%、4.23%、4.11%
，非银金融、电力设备、房地产行业跌幅居前，分别下跌2.29%、2.15%、1.85%。
1.3、基金市场表现
基金市场方面，本周权益类基金表现不佳，混合债券型基金优势明显。
从本周表现看，
混合债券型二级、混合债券型一级、偏债混合型基金、中长期纯债型、短期纯债型基金、偏股混合型基金、货币市场基金、普通股票型基金、股票指数型基金涨跌幅分别为0.59%、0.59%、0.51%、0.46%、0.18%、0.07%、0.03%、-0.06%、-0.71%。
2、基金产品发行情况
2.1、新成立基金
本周国内市场新成立基金21只，合计发行份额为345.95亿份，发行规模较上周基本持平。
其中债券型基金7只、股票型基金9只、REITs2只、混合型基金2只、FOF基金1只。本周新成立基金发行份额最大的是财通安泰利率债(022401.OF)，发行份额为59.89亿份，财通安泰利率债为债券型基金。
2.2、新发行基金
全市场新发行基金28只，从类型来看，股票型基金17只、混合型基金7只、REITs2只、债券型基金2只。
2.3、待发行基金
下周全市场待发行基金共19只，从类型来看，股票型基金11只、混合型基金4只、债券型基金3只、FOF基金1只。
2.4、基金报会和审批
本周新增报会产品数量为29只。
3、基金产品表现跟踪
3.1、主动权益型基金
我们在2022年6月1日发布的报告《构建基金行业主题标签，定位细分赛道优质产品——主动偏股基金评价与研究系列之二》提出构建主动偏股基金完整的行业主题和细分赛道标签。为投资者在资产配置、主题投资、产品选择上的多样化需求提供支持，同时构建行业主题基金指数，为投资者提供衡量主题基金风险收益情况的工具。随着市场情况变化，基金在不同的运作期间内往往呈现出不同的行业主题特征，短期呈现的行业主题特征在长期中往往会发生变化，我们通过观察基金在四期中报/年报的持仓信息判断其长期的行业主题标签，将基金的长期行业标签区别定义为行业主题基金、行业轮动基金和行业均衡基金。
长期行业主题基金指数方面，本周消费主题基金领涨，TMT主题基金保持正收益，其余各行业主题基金均呈现回调。
截至2024年12月13日，本周消费、行业轮动、行业均衡、TMT、国防军工、周期、金融地产、医药、新能源行业主题基金指数涨跌幅分别为1.93%、0.18%、0.06%、0.02%、-0.58%、-0.72%、-1.27%、-1.61%、-1.92%。
主动权益型基金的净值涨跌幅中位数为0.07%。其中净值表现最好的五只基金分别是信澳先进智造(006257.OF)、泰信中小盘精选(290011.OF)、信澳领先增长A(610001.OF)、平安策略先锋(700003.OF)、平安转型创新A(004390.OF)，一周净值涨跌幅分别是7.98%、7.85%、7.8%、7.59%、7.36%。
3.2、股票被动指数型基金
股票被动指数型基金的净值涨跌幅中位数为-0.93%。其中净值表现最好的五只基金分别是旅游ETF(562510.SH)、旅游ETF(159766.SZ)、宏利中证主要消费红利A(008928.OF)、大成互联网+大数据A(002236.OF)、畜牧养殖ETF(516670.SH)，一周净值涨跌幅分别是4.83%、4.77%、3.28%、3.27%、3.02%。
3.3、纯债型基金
纯债型基金的净值涨跌幅中位数为0.36%。其中净值表现最好的五只基金分别是德邦锐裕利率债A(010309.OF)、华泰保兴安悦A(007540.OF)、平安5-10年期政策性金融债A(007859.OF)、国寿安保安恒金融债(012451.OF)、兴华安裕利率债A(016658.OF)，一周净值涨跌幅分别是3.3%、2.71%、2.17%、1.94%、1.89%。
3.4、混合债券型基金
混合债券型基金的净值涨跌幅中位数为0.48%。其中净值表现最好的五只基金分别是南华瑞泽A(008345.OF)、汇添富鑫福(008398.OF)、光大添益A(360013.OF)、信澳信用债A(610008.OF)、富国优化增强A(100035.OF)，一周净值涨跌幅分别是2.84%、2.83%、2.53%、2.47%、2.43%。
截至2024年12月13日，本周REITs综合指数上涨2.46%。
底层资产指数方面，产权类REITs指数上涨3.63%，特许经营权类REITs指数上涨2.58%。细分项目指数方面，保障性租赁住房REITs指数大涨，上涨6.40%。
4、ETF市场跟踪
本周资金显著流入大盘宽基、红利主题股票ETF，流出港股ETF。股票型ETF本周收益中位数为-0.95%，资金净流入254.31亿元。
港股ETF本周收益中位数为0.43%，资金净流出34.40亿元。跨境ETF本周收益中位数为-0.03%，资金净流出5.80亿元。商品型ETF本周收益中位数为1.36%，资金净流入6.66亿元。
宽基ETF方面，本周大盘主题ETF资金净流入明显，合计流入167.99亿元。行业ETF方面，本周TMT主题ETF资金净流入明显，合计流入11.47亿元。本周红利主题ETF资金持续净流入
合计流入62.23亿元。
5、基金仓位高频监控
主动偏股基金仓位高频估测结果显示本周主动偏股基金仓位相较上周下降0.19pcts。
银行、电力设备、食品饮料行业获资金增配，家用电器、医药生物、美容护理板块遭减持
