业绩“爆表”，多券商买入评级！冯柳、“公募一姐”联手加仓！这个行业被机构盯上......
来源：证券市场周刊市场号
近期，随着上市公司半年报进入披露期，部分公司已率先预披露或正式披露了上半年经营情况，而“靓女先嫁”的传统仍在持续，多数公司的业绩呈现增长。与此同时，部分绩优公司也获得了知名机构资金的青睐，如今年率先披露半年报的一只中药股，其就获得了多家知名机构的联合加仓。
事实上，在政策春风背景下，中药股在今年上半年普遍业绩“预喜”。那么，这些公司是否会获得其他知名机构的青睐呢？
这只中药股上半年业绩大增
多家券商给予维持“买入”评级
7月13日，集中药研发、生产、贸易为一体的中药企业康缘药业发布了A股首份2023年半年度报告。据财报数据显示，康缘药业上半年实现归母净利润2.76亿元，同比增长30.60%。对比来看，与2022年上半年同期的净利润增速基本持平。
对于康缘药业这样的业绩表现，多家机构给予了较为乐观的评价。如中信建投研报指出，康缘药业利润端表现亮眼主要归功于公司持续推进降本增效工作，业绩符合此前预期。同时，中信建投预测，康缘药业这一业绩表现很可能会持续下去，并有望在2023年全年实现归母净利润5.37亿元，同比大增23.67%。如是背景下，中信建投对康缘药业维持“买入”评级。
此外，同样给予康缘药业维持“买入”评级的券商还有国联证券、开源证券、山西证券等多家券商，东方财富证券等部分券商则给予公司维持“增持”评级。
而在此之前，部分知名机构已开始了“买入”或“增持”康缘药业的操作。如康缘药业最新一期的前十大流通股股东名单显示，相比今年一季度末，知名基金经理池陈森旗下的安信医药健康和昔日“公募一姐”葛兰旗下的中欧医疗健康在今年二季度期间均对公司进行了增持，财通证券资管易小金旗下的财通资管健康产业和广发基金吴兴武旗下的广发医疗保健则新进入公司的前十大流通股股东（见图1）。
那么，康缘药业到底有什么魅力？
除了业绩平稳增长，康缘药业还被创新药赋能。据中信建投研究显示，公司中药新药批件等数量上均居行业领先水平，目前已经拥有46个中药独家新药产品。而这或是其吸引葛兰等多位知名基金经理的主要原因。
如葛兰在中欧医疗健康今年一季报中表示，随着疫情对于医药行业的扰动逐步减弱，相关公司将会回到长期增长的趋势中，而行业的长期增长逻辑没有发生根本性的变化，创新依然是行业成长的最为重要的驱动力。池陈森也在安信医药健康中同时表示，一季度其在中药、药店、医疗器械、仿制药、特色原料药等板块配置较多，二季度依然会坚持较为均衡的配置，长期依旧看好医药板块中制造升级、创新升级和消费升级三个方向。这均与康缘药业的创新属性相吻合。
中药股利好频出
上半年近七成业绩“预喜”
业绩大增的康缘药业只是中药股的冰山一角，在这之外，众多中药股同样业绩表现不俗。
数据显示，在申万74只中药股中，截至目前，共有24只预披露了今年上半年的经营情况，其中16只业绩“预喜”（包括预增、扭亏等），占比接近七成。进一步来看，包括太极集团、陇神戎发和天士力等在内的7只个股预告净利润更是有望实现翻倍增长（见附表）。
这或与国家相关政策不断推出有一定关联。据统计，在今年上半年，中医药行业相继出台多项文件，包括国家药品监督管理局2月发布的《中药注册管理专门规定》等，均在推动中医药产业健康长远发展。在这样的背景下，中药注册申请数量开始大幅攀升。统计数据显示，上半年CDE（药品审评中心）共受理了54件中药新药临床申请，同比增长64%，数量创同期新高。
而中药企业也在业绩中预告纷纷表示，公司业绩的增长是主营产品贡献的。如太极集团表示，报告期内，公司加强了品牌建设、全力拓展市场、加大太极藿香正气口服液等重点产品的销售；陇神戎发表示，报告期内，公司加强了市场拓展等，预计控股子公司普安制药营业收入同比大增；天士力表示，报告期内，公司全力拓展产品市场，加大产品销售力度，重点提升核心品种的增长空间，产品销售收入增加，利润相应增长……
这种情况在下半年仍可能延续，如开源证券有研报观点表示，“在利好政策支持下，我们继续看好中药行业，维持行业‘增持’评级。”同时，开源证券指出，接下来中药行业有望由政策驱动转向政策+业绩驱动，因此，建议关注中药企业中报业绩兑现情况。
冯柳、葛兰等联手重仓
蒋仕波、张素芬、王富济等各有所爱
中药股业绩表现不俗，二级市场表现同样可圈可点。如今年以来至7月16日收盘，股价涨幅超过10%的就有28只，其中太极集团涨幅最高为66.57%。不过，中药股今年以来整体呈现“前高后低”的态势，这或让新进重仓的投资者持仓体验不佳。
但市场对此并不担忧，如有观点表示，中药板块的调整一方面或因前期累计涨幅较大，且部分公司近期发布业绩预增公告导致市场利好兑现；另一方面由于近期中药材价格上涨对成本端形成一定压力。但2023年以来，中药板块仍是表现最好的医药子板块。
那么，在葛兰等四位知名基金经理加仓康缘药业的同时，哪些中药股又有可能会被哪些知名投资者青睐呢？
据不完全梳理，截至今年一季度末，共有40余家中药股的前十大流通股股东中存在知名投资者的身影，如除了康缘药业，葛兰还同时重仓了佐力药业、江中药业、健民集团、华润三九、片仔癀、千金药业、同仁堂、达仁堂、太极集团、昆药集团、方盛制药11家中药股，尤其是华润三九和同仁堂均获得了葛兰旗下中欧医疗健康和中欧医疗创新两只产品的重仓。
而对于这些公司，也不乏知名投资者联手的情形，如同仁堂，在葛兰重仓的同时，其还是高毅资产知名基金经理冯柳旗下高毅邻山1号远望、“国家队”证金、“聪明钱”北上资金、全国社保基金的重仓股。
此外，部分知名牛散同期也有中药股的持仓，如蒋仕波出现在广誉远的前十大流通股股东名单，张素芬、夏重阳夫妇分别重仓了益佰制药和汉森制药，王富济则继续坚守片仔癀……（见图2）
需要注意的是，在众多知名机构现身的中药股中，天士力、康恩贝和方盛制药等12家公司预计今年上半年实现业绩同比增长（见图3）。
