半导体板块逆市走强，半导体ETF（512480）涨逾1.7%，连续五日获资金净流入，在行业ETF中排名居前
12月19日，两市低开震荡，盘面上半导体板块逆市走强，开盘一小时左右，半导体ETF（512480）盘中涨逾1.7%，成交额破4亿元。
持仓个股方面，北方华创涨5.45%，韦尔股份涨2.34%，兆易创新涨2.12%，中微公司，卓胜微，中芯国际，澜起科技等个股纷纷跟涨。
资金流向方面，半导体ETF（512480）连续五日获资金净流入，昨日净流入额1.82亿元，在股票ETF中排名前列，在行业ETF中排名第一。
从整体数据上看，消费电子延续复苏趋势。据IDC数据，智能手机经历了2023年低增长后，2024年或有望复苏。国际大厂三季度环比增速达季度高位，盈利能力正逐季改善。展望明年，VisionPro、AIPC等带领消费电子新增长极爆发，AI相关芯片需求强劲，对CoWoS、HBM等产业链拉动较大。
国开证券研报指出，预计在AI、电动车等行业需求驱动下（比如人工智能、电动汽车等），高端存储芯片尤为受益。存储占半导体行业比例达20%，作为半导体行业风向标，其景气回温释放一定复苏信号，叠加AI赋能及VisionPro催化消费电子新需求，基本面将逐步改善，从而带动手机终端厂商拉货节奏持续。中长期看，在科技博弈背景下，国内半导体产业链自主可控迫切，同时科技行业作为新增长的引擎，预计明年仍将是市场持续热点。建议关注上游设备、材料、代工和先进封装国产化进程，以及终端复苏带来的业绩修复行情。
值得注意的是，半导体ETF（512480）跟踪标的为中证全指半导体产品与设备指数（H30184.CSI）。从估值角度看，中证全指半导体产品与设备指数（H30184.CSI）静态市盈率为57.06倍，处于历史估值的21.77%分位水平。半导体估值处于历史底部区域，为近十年偏低水平。
可关注国联安半导体ETF（512480）及其联接基金（A类：007300，C类：007301）。