消费金融公司为何资金、风控、运营成本高企？银保监会发文揭秘
3月29日，中国银保监会非银部在《中国金融》杂志上发表文章《引领消费金融公司规范有序发展》，披露了持牌消费金融行业的最新经营发展情况。文章同时指出，消费金融公司当前发展存在四大问题，核心竞争力面临挑战，并就推进消金行业高质量发展提出多项举措。
累计放贷超7万亿
目前，全国共有已开业消费金融公司30家。文章披露数据显示，截至2022年末，这30加公司的资产总额为8844.41亿元，负债总额7847.23亿元，所有者权益997.18亿元。
文章指出，近十几年来，消金公司有效助力释放潜在消费需求。数据显示，自2009年以来，消金公司累计发放消费贷款7.17万亿元，累计服务客户7.89亿人次。其中，累计发放旅游类贷款4972.6亿元、健康医疗类贷款2917.49亿元、教育类贷款3973.32亿元。
实证测算表明，引入消费金融产品后，借款人消费金额提升16%～30%，合作商户销售额提升约40%。
消费金融公司有效填补了普惠金融市场需求。从服务客群来看，消费金融公司主要服务以进城务工人员、蓝领工人等新市民群体为代表的中低收入阶层，客户平均年龄25～35岁，学历普遍为大专及以下，平均月收入5000元以下，工作稳定性较低。
可以看到，上述客户群体明显区别于传统商业银行零售金融的中高端客户。这使得消费金融公司与商业银行传统消费信贷业务差异化竞争、互补发展。据统计，消费金融公司设立至今已累计向人民银行征信系统上传客户首次信贷记录超4000万条，填补部分中低收入人群征信信息空白。2022年以来，在服务新市民方面，消费金融公司针对新市民开发了174个专属信贷产品，30家消费金融公司累计向新市民发放消费贷款1652.22亿元。
消费金融公司的服务范围覆盖全国，这对其数字化业务能力提出更高要求。对此，消费金融公司普遍借助大数据、云计算、人工智能等数字技术，扩大服务半径，满足客户个性化服务需求，提高运营效率。
在数字化转型进程方面，消费金融公司线上业务占比逐年提升，目前已有17家公司实现业务全流程线上化办理、贷款审批自动化决策、金融服务7×24小时不间断的纯线上数字驱动模式，占行业全部机构的比例为56.67%。2022年，消费金融公司累计发放线上贷款2.47万亿元，占全部贷款的比例为96.17%。
发展面临四大挑战
中国银保监会非银部同时在文章中指出了消费金融公司面临的四大挑战：
第一，细分客群能力不足，获客成本居高不下。由于消费金融公司围绕消费场景自主构建业务渠道获取客户的能力与意愿不足，除头部少数公司依靠多年品牌声誉积累的客户与渠道，具备一定自主获客能力与客群细分能力外，多数消费金融公司依靠以头部互联网平台为代表的助贷机构推荐获客。
第二，融资渠道狭窄，融资成本高企。目前，消费金融公司形成“以同业借款为主，其他融资方式为辅”的单一融资结构。2022年，LPR持续下降至近年来最低水平，而消费金融公司平均融资成本仍然较高。银行系消费金融公司凭借母行市场信誉及资金支持具备一定融资优势，但融资成本仍明显高于上市商业银行。
第三，自主风控能力不足，风险管理成本被动抬升。消费金融公司客群定位决定内生信用风险高，贷款无抵押担保风险缓释手段少，风险成本明显高于商业银行。此外，头部互联网平台等助贷机构利用掌控的客户消费行为数据，在向消费金融公司推荐客户的同时提供辅助风控服务，费用高企。
第四，中低收入客群的精细化运营管理能力不足，运营成本较高。多数公司为提升运营效率，将催收等易引发客户投诉的工作委托外包机构开展，由于对外包机构准入及日常持续管理不到位，缺乏有效约束，导致暴力催收行为时有发生。此外，消费金融公司发放贷款单笔金额小、笔数多，征信查询、支付结算、催收诉讼等按笔结算的费用居高不下，成本难以摊薄。
文章表示，下一步，银保监会将坚守风险为本监管底线，强化消费金融公司内控与合规监管，提升消费金融公司金融服务水平，引导行业“坚持以推动高质量发展为主题”，深耕中低收入人群市场，加快自身改革转型，在定价合理、产品适度、服务优化方面持续发力，努力实现规范、理性、可持续发展，将自身打造成为“小而美”的专营化、专业化消费信贷机构。
具体来看，一方面，将坚持“监管为民”理念，提升行业金融服务水平：一是优化金融服务供给，提升细分市场和客群的能力；二是加强消费者权益保护，推动消费金融公司不断完善消保体制机制建设。
另一方面，坚守风险为本监管底线，提升行业发展质量：一是强化内控与合规监管，督促消费金融公司进一步完善线上线下贷款业务“三查”制度，，加强外包机构管理；二是加强行业自律管理，推动消费金融公司在产品营销、信息披露及产品定价等方面强化自律约束。
（来源：《中国金融》杂志，文章原标题：引领消费金融公司规范有序发展）