金融科技是新质生产力的重要组成部分
转自：中国银行保险报网
□边鹏
发展新质生产力与金融科技存在相互影响的关系，即金融科技为新质生产力提供了新的孵化场景，促进了技术进步；同时，新质生产力有望促进金融科技发展，提升金融对资源的配置效率，进而提高全要素生产率，最终实现经济可持续增长。
金融机构在支持科技创新方面有不可替代的作用。一方面，科技创新通常周期长、成本高、不确定性大，有着旺盛的融资需求，需要高密度资金长期介入，这就要求金融机构撬动更多资金，提高在科技创新领域的资金投放力度，为科技创新企业提供全生命周期金融服务，与科技创新企业建立风险共担、利益共享的长效机制，以发展眼光与科技创新企业共同成长。另一方面，银行应当提高对科创企业的估值能力，完善对知识产权的风险估值模型，在此基础上助力激活我国知识产权交易市场，以便充分调动市场机制的价值发现作用，理顺科技金融的商业逻辑，挖掘科技金融的投资价值，为科技金融发展构建良好环境。
科创企业比较困难的是从0到1。例如，星展银行在科创支持领域做得风生水起，是因为在持续支持科创的行动中构建了科创生态系统，形成了覆盖自身与所投企业的关系网络，理顺了银行支持科创的商业逻辑。
商业银行有机会进一步发挥风险定价能力，与科创企业建立风险共担、利益共享的长效机制，以发展眼光与企业共同成长，进而从科创企业的不断成长中获取经济利益，并对其他创业者产生“磁吸效应”。
商业银行可以提高对科创企业的估值能力，运用孵化平台上沉淀的文本信息、关联信息、培训信息等“软信息”完善科创企业风险估值体系，采用知识图谱、人工智能、机器学习、ChatGPT等技术手段推测创业企业信用水平，以更为契合科创企业的风险评估标准校准商业银行对科创企业的风险感知，提高发掘到优质企业的概率。
商业银行集团要为科创企业提供全生命周期金融服务，在初创期依托投资子公司为优质企业提供银行信贷、天使投资、风险投资等多种形式的投融资支持，在成长期可以为优质企业提供普惠贷款，或者以知识产权质押为基础发放信贷资金，在成熟期可以为优质企业提供管理咨询、税务筹划等金融服务。
商业银行可以积极发力，盘活合作伙伴背后链接的多样化生态资源，构建起有自身品牌的创业孵化加速平台，在平台上为科创企业调配各类金融与非金融资源，以此为基础吸引和聚合科创企业，最终形成可良性循环的科创生态系统。
基于银行自有学习平台的科技能力与数据资源，向科创企业提供非信贷类知识技能培训，同时借助信贷类学习行为为科创企业增信。
商业银行在支持科创企业的过程中，一是要提升对科创企业的风险控制能力，综合运用公开渠道“硬信息”和孵化平台上专有的“软信息”评估企业风险和收益，借助数字化风控持续监测企业风险变动；二是要提升资产端与负债端配置效率和整体适配性，防范集中度风险；三是要提升应对外界环境变化的动态能力，科创形势瞬息万变，商业银行要形成敏锐的“市场意识”，全面提升应对环境变动的能力。
金融科技产业发展是新质生产力发展的重要组成部分。
金融科技作为新质生产力的重要组成部分，成功的创新若能用于金融科技产业，将会在边际降低发展新质生产力的成本，促使新质生产力内涵式发展。
新质生产力发展往往要依赖于大量数据要素，而金融科技产业依托金融业，天然就具有信息优势。由此可见，金融科技产业具有数据密集的特质，其中很可能孕育出新质生产力的核心技术。
金融科技作为生产工具，可以降低信息获取的成本，提高数据的分析处理效率，优化模型的风险评估效果，这些都有利于系统性提升金融机构的风险定价能力。而这又有助于使资金更多流向风险与收益比最优的新质生产力领域，持续提升新质生产力的投资质效。
（作者系国际标准化组织（ISO）可持续金融专家委员）