Prime Trust面临破产危机 有哪些潜在的连锁反应？
作者：Mia，ChainCatcher
又一家大型加密托管临近破产的边缘摇摇欲坠——PrimeTrust曾受到Binance.US、FTX以及Celsius等知名加密企业青睐，提供存储资产并提供银行类服务，而如今却陷入“资不抵债”或将被监管部门接管的困境。
就在今日，DBNEWSWIRE在其社交媒体发文披露，美国内华达州金融机构部门(FID)表示，PrimeTrust早在2021年便失去了对旧钱包的访问权限，并挪用客户资产回购加密货币。PrimeTrust分别欠客户8567万美元的法币和6950.9万美元的数字货币，但目前 PrimeTrust仅持有290.4万美元的法币和6864.8万美元的加密货币。
新闻引起了不小的轰动，作为托管加密巨头之一，PrimeTrust竟从2021年起就一直在私自挪用客户资金，要知道PrimeTrust曾为FTX、Celsius等有业务往来，令人细思恐极。
6月23日，FID 就已向PrimeTrust下达停止令，命令PrimeTrust停止所有违反内华达州法规的活动，声称该公司的“整体财务状况已经严重恶化”，运营出现巨额赤字，甚至可能资不抵债。
目前，FID已向内华达州地区法院以“PrimeTrust运营方式不安全、不健全”为由已经请求任命一名接管人来接管公司日常运营，并彻底检查其所有财务状况，来确定最有利于Prime客户的选择，要么整改并将公司交还给私人管理，要么将其清算。
针对此前停止令，作为PrimeTrust托管客户之一的稳定币TrueUSD立即出面回应：旗下稳定币TUSD资金仍然安全，TrueUSD没有PrimeTrust的风险敞口，未受此情况影响，且所有用户资金都是安全的。而早在本月10日，TrueUSD就发表申明，已暂时停止通过PrimeTrust铸造。
此外，本月初，加密托管公司加密货币托管公司 BitGo 曾就收购 PrimeTrust 达成初步协议，这无疑为陷入困境的PrimeTrust带来了一丝生命的曙光，然而就在此消息公布的仅仅12天后，BitGo又突然宣布终止收购，毋庸置疑，PrimeTrust最后存活的希望就此被掐断。
今日，Coinbase产品主管Conorgrogan也在社交媒体上披露到，根据Arkham数据，PrimeTrust钱包共持有6971万美元数字资产，其中AUDIO的持有量为6151万美元，占其数字货币资产的88% 。而众所周知，AUDIO系 FTX 系代币之一，此前巅峰时期币价一度攀升至4.4美元，而如今已跌至0.18美元，下跌达24倍之多，这或许与PrimeTrust濒临崩溃密不可分。
这些大大小小的事件都悄然发生在了6月，似乎一切都在加速这座加密“大厦”的倾倒。
那么，曾经辉煌的 PrimeTrust 究竟为何会落入如此田地？是 FTX 破产后的蝴蝶效应、还是公司内部管理不善？什么会成为压死骆驼的最后一颗稻草？而其曾负责托管的稳定币 TUSD 又该何去何从？
PrimeTrust成立于2016年，总部坐落于内华达州的拉斯维加斯，一开始并不是一家提供加密业务的公司。最初专注于托管代理，为早期企业的融资工作持有资金。PrimeTrust 于 2018年开始转向加密货币，同意为TrueUSD稳定币的发行商TrustToken托管美元储备。PrimeTrust通过向金融科技和数字资产创新者提供金融基础设施来推动数字经济的创新，其主要业务涵盖提供代币和法定货币托管、资金处理、反洗钱、了解客户合规性以及交易技术服务。
PrimeTrust的创始人和首任首席执行官为ScottPurcell于2021年初离职，此后，PrimeTrust由Tompageler接管，并于去年年底遭解雇，而JorLaw担任临时首席执行官。首席执行官的流动似乎也在暗示着 PrimeTrust 内部运行出现了一些问题。
事实上，随着2021年的比特币强势反弹，PrimeTrust的加密业务也得到了蓬勃发展。PrimeTrust曾在2021年年终新闻发布会上透露，这一年公司共增加数百个新账户，托管资产总额几乎翻了两番。
另据RootData，PrimeTrust曾于 2021 年 7 月在 A 轮融资中共筹集6398万美元，由MercatoPartners 的成长型股票基金Traverse领投，SamsungNext、KrakenVentures和SevenPeaksVentures等参投。次年6月，PrimeTrust再次宣布完成1.07亿美元B轮融资。两次融资中共完成逾1.7亿美元融资，如此庞大的金额，仅仅时隔不到一年便开始“资不抵债”，在一定程度上折射了其运营或已出现严重问题。PrimeTrust创始人ScottPurcel在接受采访时透露，自他离开公司后，内部管理便开始混乱，虽然从投资者手中拿到不少钱但也收效甚微。
随着加密货币的反弹消退，作为PrimeTrust客户的加密借贷平台CelsiusNetwork和加密交易所FTX均于2022年下半年申请破产。Celsius于2022年8月起诉PrimeTrust，试图收回由后者托管的超1700万美元加密货币。Celsius表示，在2021年6月双方解除协议时，PrimeTrust虽已返还给Celsius价值1.19亿美元的加密资产，但目前仍拒绝履行其转让398枚BTC、 196, 268枚CEL代币、 3740枚ETH和220万USDC的义务。而在此后的破产听证会上，PrimeTrust同意返还。
更大的打击接踵而至，随着FTX加密帝国的倒塌，PrimeTrust也陷入了其丑闻漩涡之中。据悉，FTXUS曾在PrimeTrust托管美元储备，PrimeTrust与FTX高层也有着个人财物往来。据透露，FTX创始人SBF曾利用PrimeTrust向其资助的一个政治行动委员会进行捐款，而PrimeTrust此前向州民主党捐款50万美元的来源也追溯到FTX前高管NishadSingh。
大客户接二连三的破产让PrimeTrust身陷窘境，为削减运营成本，PrimeTrust于今年年初选择裁员三分之一，还停止了美国德克萨斯州的所有业务。
事实上，PrimeTrust作为托管机构本应是金融体系中较为安全的部分，并不从事高风险活动，而作为中介机构，PrimeTrust帮助数字资产公司将现金放于银行网络之中，成为难以直接进入银行系统的数字资产公司的重要合作伙伴。因此，当Silvergate和SignatureBank倒闭时，Binance.US于今年4月也选择了通过PrimeTrust持有客户资金，将其客户资金交给PrimeTrust托管。
但本月初，SEC起诉Binance.US，并寻求冻结与Binance.US控股和运营公司BAMManagementUSHoldings和BAMTradingServices有关的资产。PrimeTrust再次失去一个重要客户。
本月14日，PrimeTrust旗下子公司banq已向内华达州地区的破产法院申请破产保护，据破产申请，该公司有大约1772万美元的资产和450万美元的负债。而与此同时，PrimeTrust的加密客户加密贷款机构Abra也遭到德州证券委员会的“证券欺诈”指控，称其已经破产或接近破产数月。
随即，FID于本月23日开始正式对PrimeTrust采取措施。或受此停止令影响，加密货币托管公司BitGo也宣布退出了收购PrimeTrust的暂定协议。
在受到监管机构职责和潜在收购者的抛弃后，曾经盛极一时的 PrimeTrust 也一步步走到濒临破产的悬崖边上。目前，该公司已停止了所有现金以及加密货币的存取款，面临破产清算风险。此外，将资产放在 PrimeTrust 的加密企业也因此面临不确定风险和未来。
PrimeTrust突然关闭也不免在其客户群体中引起了不小的涟漪。如果 PrimeTrust真的无法逃出破产的厄运，那么与之相关的加密企业同样也不会幸免于难。
为PrimeTrust的交易平台保存投资者现金存款的区块链公司Securitize表示，目前部分功能已经暂停，将尽快向新的托管机构过渡，并将确保客户的安全；爱沙尼亚加密交易所Coinmetro也在其官方社交平台上表示，受PrimeTrust停止存取款影响，目前无法处理新的美元交易。
此外，金融顾问平台服务公司SwanBitcoin此前将PrimeTrust列为托管方，并将TradeFi金融顾问平台的所有代币都列为PrimeTrust保管，目前SwanBitcoin透露已打算与其终止协议。
虽然PrimeTrust并未公开披露其具体托管金额，但据官方资料显示，PrimeTrust托管服务客户群涵盖了广泛的金融和科技行业，包括但不限于数字资产交易所Bitstamp、BittrexGlobal、OKCoin、Zilliqa等；证券发行平台Securitize、Harbor、SeriesOne等；房地产投资平台RealBlocks、ElevatedReturns等，如果PrimeTrust无法履行其托管职责，客户的资产可能会受到损失或被冻结，此外，如果PrimeTrust发生破产，其客户可能无法继续使用其提供的托管服务。
此外，如果PrimeTrust发生破产，因其受美国银行保险公司（FDIC）和内华达金融服务局监管FDIC保险可能会对客户提供保护，最高保险金额为每个客户250, 000美元。
在 PrimeTrust 暂停存取款后，TrueUSD 在一封电子邮件中告知与 PrimeTrust 有关联账户的客户，在 PrimeTrust 暂停运营期间，他们将无法铸造或兑换稳定币TUSD。自币安开始在其平台上大力推广之下，TrueUSD从一个名不见经传的稳定币项目走入主流视野，份额迅速增长。据Coinmarketcap数据显示，截至发稿时，TUSD总发行量接近31.4亿美元。
据悉，TrueUSD是由TrustToken发行在以太坊和币安智能链上的一种稳定币。持有者可以通过存入美元来铸造相同数量的TUSD，也可以随时把TUSD兑换成美元，存入的美元会被保存在不同的银行账户中，并由第三方机构进行监管和审计，而一开始TrueUSD背后的美元储备则由PrimeTrust托管。但目前，TrustToken已经与其他的托管机构建立了合作关系，以降低因为单一托管机构破产而对TUSD造成的风险。
此前，TrueUSD因暂停合作伙伴PrimeTrust 铸造TUSD遭遇FUD，出现短暂脱钩，TrueUSD立刻在社交媒体上发文回应“TUSD的铸造和赎回服务不受影响，将继续照常运作”，随后TUSD价格恢复正常。
在近日 PrimeTrust 停止被 BitGo 收购、被内华达州监管机构审查并停止存取款等一系列波动当中，TUSD 似乎并未受到影响。TrueUSD 再次澄清，将维持多种用于铸造和赎回美元的渠道。
今日，根据储备报告，TUSD在一家已被勒令停止提款的美国存款机构中拥有价值26434美元的资金，其中26269美元的资金与客户提款兑换代币有关，但没有具体说明资金存放于哪些美国机构。我们可以大胆的推测，该机构大概率就是PrimeTrust，而如此少量的资金存放相比对于31.3亿美元总发行量的TUSD可以说是微不足道了。
目前仍无法明确敞口大小，虽然此前TUSD已声明对PrimeTrust“没有敞口”，但倘若 PrimeTrust申请破产保护，那么最有可能影响的则是TUSD发行受限；其次，TUSD兑换成美元或其他货币的流程或会受到限制或延迟，给持有TUSD的用户带来不便；此外，如果TUSD的发行受到限制或兑换流程受到延迟，可能会导致市场对TUSD的不确定性增大，从而导致其价格波动。
PrimeTrust虽然一步步走向深渊，但并未对 TUSD 的发展造成影响，而TUSD反倒在比特币突破3万美元大关的前一周，供应量从6月14日的略高于20亿美元增至6月21日的31.3亿美元，涨幅达到56.5% 。
在经历了2022年FTX的破产年再到今年Silvergate和SignatureBank倒闭、币安和Coinbase身陷SEC起诉纷争等加密行业的大风大浪之后，各大加密企业宛如惊弓之鸟一般默默在背地里增强着抗风险能力，时时刻刻为“黑天鹅事件”做准备。
PrimeTrust目前仍在破产的边缘。目前，官方也未对此时置评，但其在加密行业中的信用度显然已经降到“冰点”，是否还有业内机构能在此刻抛掷橄榄枝，救其与水深火热之中；或是再来一场小风波成为压死骆驼的最后一根稻草？