公募500指增超额回调,私募中性业绩仍未修复 | 开源金工
2024年以来,44只沪深300增强基金超额收益为正,5只沪深300增强基金超额收益为负,累计超额收益排名靠前的沪深300增强基金分别为:易方达沪深300精选增强A(9.63%)、鹏华沪深300指数增强A(7.03%)、海富通沪深300指数增强A(6.88%)。1.2、公募中证500增强基金:8月20日以来超额收益率为-0.33%我们选择市场上存续的公募...
谁是业绩“反转王”?23股有望蝶变,最高超额收益率近30%!三大驱动...
从二级市场表现来看,截至8月8日,多数业绩反转股在中期业绩报告发布日以来相对上证指数均取得了超额收益。其中,如意集团(3.950,0.06,1.54%)(维权)超额收益率居首。公司7月13日发布中期业绩预告,上半年实现净利润下限为0.49亿元,对应每股收益为0.19元,公司2022年和2023年每股收益分别亏损3.18元和2.39元,业绩显著反转。...
开源金工:公募指增超额增厚,私募中性业绩继续调整
截至2024年8月20日,2024年7月20日以来公募沪深300增强基金整体超额收益率为0.95%,2024年以来公募沪深300增强基金整体超额收益率为2.77%。分基金来看,我们统计了不同基金2024年以来的累计超额收益分布情况(图2)。2024年以来,44只沪深300增强基金超额收益为正,5只沪深300增强基金超额收益为负,累计超额收益排名靠前...
《微观量化百问》第四期丨影响量化投资超额收益的因素
“超额收益”,指的是一个时间段内基金所产生的收益超过业绩基准的部分。超额收益的计算通常有两种方法:(1)“超额收益率=基金收益率-基准收益率”,这个方法是通过相减运算得出的,是目前较为常见的一种计算方法,但严谨度不够——在牛市时会出现高估,在熊市时则有所低估。(2)“超额收益率=基金收益率...
巴菲特曾疯狂安利!被动基金逆势扩张,跑出大幅超额收益
需要留意的是,超额收益通常用于衡量投资管理者的表现,即他们是否能够在调整市场波动(基准收益率)后,通过选股、择时等策略实现超过市场平均水平的收益。笔者根据choice数据统计(剔除年内新成立的基金产品),年初至今指数增强超额收益率前20上榜门槛为6.3%。其中,高于10%的有中银中证1000指数增强A超额收益13.93%、创...
震荡市中显真章 民生加银景气行业A逆市斩获超额收益
在收益层面,2024年基金中报显示,上半年民生加银景气行业混合A净值增长率为6.12%,同期业绩基准收益率为1.57%,获取了较好的超额收益(www.e993.com)2024年9月30日。谈及在震荡市中如何进行风险管控,王亮表示,权益类基金持有较多仓位的权益类资产是基金法律文件明确要求必须做到的,因为非常重视风险管控,通常不会通过调整仓位来博弈市场的点位,更希望从...
业内共议:ESG对超额收益率有所影响 未来发展仍需政策端不断发力
李晓翾指出,ESG的性质要求国家推出政策帮助行业推动,目前ESG与超额收益关系在学界有很大的争议,但这是因为数据还不完全,并且存在一定滞后性。如何在投入与回报之间不明确的当下,把正确的事情继续下去更需要考量。“我个人觉得需要国家政策的支持使外部收益能够有效的抵销成本。以保险端举例,环境责任险如果不靠国家...
港股量化:7月组合超额-0.1%,8月组合增配有色、传媒 | 开源金工
2024年7月,港股优选20组合的收益率为-3.27%,基准指数的收益率为-3.20%,组合超额收益率-0.07%。从全区间来看(2015.1~2024.7),港股优选20组合的超额年化收益率15.6%,超额收益波动比为1.2。04港股优选20组合的8月持仓:有色、传媒行业比例有所提升
史诗级暴涨!央妈的话你真听懂了?
值得一提的是,沪深300ETF指数(561930)或是首只季季分红的沪深300ETF。根据基金合同,当每季度最后一个交易日的超额收益率大于0.01%时,沪深300ETF指数将进行收益分配,收益分配比例不低于超额收益率的80%。如果想获得超额收益,可以研究下沪深300增强ETF(561990)。沪深300增强ETF近一年超额收益率3.9%,成立以来超额收益...
超额收益的影响因素都有哪些
超额收益的计算有两种方法——第一种是“超额收益率=基金收益率-基准收益率”,目前较为常见,但严谨度较低,在牛市时会出现高估、在熊市时则有所低估;第二种是“超额收益率=基金收益率/基准收益率-1”,相对更公允,也是不少机构采用的方法。影响超额收益表现的因素可以分为外部因素和内在因素。