诚通证券:给予五粮液买入评级
盈利预测及投资建议我们预计公司24/25/26年分别实现营收891/968/1059亿元,同比增速7.0%/8.6%/9.4%,净利润分别为321/347/384亿元,对应EPS为8.26/8.95/9.90元。当前股价对应PE分别为18.7/17.3/15.6倍,公司当前PE18倍,维持公司“强烈推荐”评级。风险提示:消费信心下滑,商务消费低迷高端白酒增速放缓,公司千元价格...
五粮液2024年三季报点评:2024Q3营收降速 加大分红提升股东回报|投...
盈利预测及投资评级:公司2024Q3短期营收降速,中长期我们认为公司作为高端白酒龙头之一,品牌护城河深厚,分红比例提升后具备投资价值。我们预计公司2024年/2025年/2026年营业收入分别为911.70亿元/1001.67亿元/1102.48亿元(前值为926.99亿元/1020.68亿元/1123.56亿元),同比增长9.48%/9.87%/10.06%;归母净利润分别为329.94亿元/3...
第一上海证券:给予五粮液买入评级,目标价位185.04元
公司今年以来持续推动产品量价调整策略，管理改革不断改善，我们认为公司未来经营业绩有望保持扎实稳健，预计2024-2026年净利润有望分别实现329.9/359.1/395.2亿元，目标价185.04元，相当于2025年盈利预测的20倍PE，维持买入评级。 重要风险：1）食品安全；2)经济恢复低于预期；3）行业竞争加剧。证券之星数据中心...
国联证券:维持五粮液“买入”评级,现金分红承诺提振市场信心
国联证券研报指出,五粮液(000858.SZ)2024Q3销售收现282.11亿元,同比+18.70%,销售收现增速快于收入,或主因公司春节旺季银行承兑汇票已悉数到期收现。按照最新盈利预测,测算70%分红率对应2024年股息率4%左右(200亿元对应3.5%),夯实股东回报,提振市场信心。考虑到公司作为浓香龙头之一,千元价位带动销韧性较强,1618与低度...
中银证券:给予五粮液买入评级
近三年预测准确度均值高达91.63%，其预测2024年度归属净利润为盈利333.18亿，根据现价换算的预测PE为17.24。最新盈利预测明细如下：该股最近90天内共有47家机构给出评级，买入评级41家，增持评级6家；过去90天内机构目标均价为172.29。以上内容为证券之星据公开信息整理，由智能算法生成，不构成投资建议。
五粮液:浓香龙头厚积薄发 产品矩阵焕新放量|投研报告
盈利预测:目前公司估值水平处于历史相对低位,公司分红比例持续提升,我们预计未来投资回报率可观(www.e993.com)2024年11月25日。我们预计24-26年公司分别实现营收926/1023/1126亿元(同比增长11%/10%/10%),分别实现归母净利润339/376/416亿元(同比增长12%/11%/11%),对应PE为17X/15X/14X。考虑到以普五为核心的产品矩阵势能强劲,我们看好公司未...
民生证券:给予五粮液买入评级
证券之星数据中心根据近三年发布的研报数据计算,中信建投证券安雅泽研究员团队对该股研究较为深入,近三年预测准确度均值高达91.95%,其预测2024年度归属净利润为盈利334.78亿,根据现价换算的预测PE为17.03。最新盈利预测明细如下:该股最近90天内共有47家机构给出评级,买入评级41家,增持评级6...
贵州茅台、五粮液、洋河股份,谁会率先爆发
净资产收益率这方面呀，贵州茅台是最高的啦，紧接着就是五粮液啦，洋河股份排在第三呢。4）关于机构的盈利预测情况这三家公司往后3年的盈利状况，机构是这么预测的：根据机构的预估呀，洋河股份增长得最快啦，年化增速能达到18%呢；而五粮液增长得最慢，年化增速是15%哦。5、目前估值滚动市盈率指...
山西汾酒:半年报业绩低于预期,多家券商调低未来盈利预测
01山西汾酒2024年半年度报告显示,上半年实现营收227.46亿元,同比增长19.65%,归母净利润84.10亿元,同比增长24.27%。02然而,二季度营收环比大幅下降,青花销售增速大幅降低。03由于半年报业绩低于预期,多家券商调低了对山西汾酒未来3年的盈利预测。048月28日,山西汾酒发布公告称,控股股东汾酒集团增持公司股份6.31万股,...
五粮液(000858)24H1点评:业绩符合预期 现金流表现亮丽
投资评级与估值:维持盈利预测,预测24-26年归母净利润分别为335.75、369.6、403.19亿,同比增长11%、10%和9%,当前股价对应24-26年PE分别为13x、12x、11x,维持买入评级。中长期看,五粮液(147.920,1.09,0.74%)是千元价格带的第一品牌,是品牌力最强的浓香白酒,在白酒行业头部集中的大趋势下,公司中长期稳定增长...