「改革创新」田轩:我国转融券实践的监管启示
而转融券则是由中证金融作为中介平台,向基金公司、上市公司以及投资公司等机构投资者融券,再由证券公司出借给投资者进行融券卖空。自2012年8月转融通试点正式启动以来,转融券机制在一定程度上有效解决了融券业务券源不足的问题,同时增强了市场做空力量。但是,受制于制度设计缺陷,转融券在具体实践过程中出现了诸如...
专访上海高院院长贾宇:资本市场是规则导向的法治市场
上海法院坚持服务经济社会发展大局与创新推进工作效能提升并重,在全国首创证券欺诈赔偿款项自动分配机制,使中小投资者通过个人股票账户即可直接收到执行款项,极大地提升执行程序效率和便利程度,并增加执行程序公开化、透明化程度,使中小投资者及时全面知悉相关执行信息,充分了解自己在执行程序中享有的权利,同时能促进金融案件执...
...这些交易行为,严打以衍生品为“通道”规避证券期货市场监管的...
本办法坚持功能监管、统筹监管、严防风险等原则,着力解决以下问题:一是落实《期货和衍生品法》要求,加强衍生品市场行政监管。《期货和衍生品法》将衍生品交易纳入了法律调整范围,建立了行业准入等制度。本办法将证监会监管的衍生品市场各类主体和活动全部纳入规制范围,以功能监管为导向,制定统一的准入条件、行为规范和法...
证监会:完善监管规则,严打以衍生品为通道规避证券期货市场监管的...
修改完善后的《办法》共八章,50条,较一稿减少了2条,坚持功能监管、统筹监管、严防风险等原则,主要对衍生品交易和结算、禁止的交易行为、交易者、衍生品经营机构、衍生品交易场所、衍生品结算机构、衍生品交易报告库、衍生品行业协会等进行了规范。此版《办法》征求意见的反馈截止时间为2023年12月17日。证监会表示,...
坚持“趋利避害”总体思路 证监会加强程序化交易监管
坚持“趋利避害、突出公平、有效监管、规范发展”的思路程序化交易是指投资者通过计算机程序自动生成或者下达交易指令的行为,市场一般也称为量化交易。这次国务院印发的《关于加强监管防范风险推动资本市场高质量发展的若干意见》对加强交易监管作出了重要安排,其中明确要求要出台程序化交易监管规定,加强对高频量化交易监管...
...国家市场监督管理总局 国家金融监督管理总局 中国证券监督管理...
坚持协同监督,动态管理(www.e993.com)2024年9月18日。加强相关部门间的协调联动,齐抓共管做好绿色矿山的日常监督,加强国家级和省级绿色矿山名录的动态管理,不设市级、县级绿色矿山名录。已设的市、县级绿色矿山经评估后择优纳入省级绿色矿山名录,督促绿色矿山持续提升建设水平。(三)主要目标。到2028年底,绿色矿山建设工作机制更加完善,持证在产...
国务院关于加强监管防范风险推动资本市场高质量发展的若干意见
助力更好满足人民群众日益增长的财富管理需求;必须全面加强监管、有效防范化解风险,稳为基调、严字当头,确保监管“长牙带刺”、有棱有角;必须始终坚持市场化法治化原则,突出目标导向、问题导向,进一步全面深化资本市场改革,统筹好开放和安全;必须牢牢把握高质量发展的主题,守正创新,更加有力服务国民经济重点领域和现代化...
证监会:加强高频交易监管,明确北向程序化交易按照内外资一致的原则
《管理规定》紧紧围绕强监管、防风险、促高质量发展的主线,坚持“趋利避害、突出公平、有效监管、规范发展”的总体思路,对证券市场程序化交易(市场通常称为量化交易)监管作出全方位、系统性规定,是强化市场交易行为监管的重要举措。一是明确程序化交易的定义和总体要求。程序化交易是指通过计算机程序自动生成或者下达交易...
证监会主席吴清首次亮相记者会:证券监管 “两强两严”
监管者必须特别关注公平问题,把公开公平公正作为最重要的原则,必须把保护投资者,特别是保护中小投资者的合法权益作为最重要的核心任务。这也是资本市场监管政治性、人民性的直接体现。关于下一步的工作,吴清表示,将深入贯彻中央金融工作会议的精神,牢牢把握强监管、防风险、促发展的主线,坚持市场化法治化方向,尊重...
强监管来了!11.9万个程序化交易账户,已“应报尽报”
七是明确北向程序化交易按照内外资一致的原则,纳入报告管理,执行交易监控标准,其他管理事项参照适用本规定。证监会市场一司主任张望军表示,我国市场有2.25亿投资者,中小散户占比超过99%,更有必要对程序化交易加强监管,维护“公开、公平、公正”的市场秩序,这是践行资本市场监管政治性、人民性的具体体现。证券市...