华泰金工 | SAM:提升AI量化模型的泛化性能
从评价指标的变化趋势分析,SAM模型在验证集上IC、IR指标下降幅度较缓,训练过程中评价指标最大值均高于基线模型;从损失函数地形分析,SAM模型在训练集上损失函数地形相较基线模型更加平坦,测试集上损失函数值整体更低。综合两者,SAM优化器能有效抑制训练过程中的过拟合,提升模型的泛化性能。SAM优化器能显著提升AI量化模...
《微观量化百问》第十期丨基金产品风险收益特征的常用评价指标
最大回撤是指“在选定周期内任一历史时点往后推,产品净值从最高点走到最低点时的收益率回撤幅度的最大值”,可以理解为“选取某一时段,产品出现最大的亏损比率”。举例而言,假设某产品成立于2021年11月1号,2022年1月4号为净值短期高点,净值是1.2。到2022年4月26号,在历经A股暴跌后,净值一度跌到了0.9,达到...
「国盛金工」量化专题:K线形态信息中的alpha
形态是博弈的结果,成交量则是博弈过程激烈强度的量化指标,我们根据“最新成交额/成交额均值”的比例值,定义指标大于1.2为放量,小于0.8为缩量,否则为常量。最终,结合价格形态和成交量变化信息,我们将得到3×24^3共计41472种组合类型。此外,技术分析一般会结合不同频率周期的K线给出结论,因此我们对于形态的...
市场温度计(一):主要监测指标的构建与投资指引 | 民生策略
分别将CICSI的6项子指标与宏观变量回归,用回归的残差来表示剔除宏观因素后的指标,并根据上文同样的步骤构建了剔除宏观因素后的CICSI。结果来看,CICSI(剔除宏观经济因素)恰好与万得全A的PE走势高度相关。2投资者情绪的参与者拆分,行业情绪特征的刻画为了刻画不同的参与者,我们将整体分为个人投资者和非个人投资者(...
对话交易员Eric:新手如何通过简单的均线指标赚到第一个100万?
不同流派的技术分析在不同的时间维度都能够对市场做出解释,不管是什么流派,并不是学了技术分析就能够赚钱,还是要看这么理解市场和构建策略,是基于量化还是统计等等,Eric的每一笔单子都要有统计优势。再说实操,对于新手来说,均线是最容易上手的指标:交易需要两种框架:宏观操作的框架和细微操作的框架。宏观操作框架...
压制房价上涨的,到底是什么?
同时,美联储实施了量化宽松政策,大幅降低联邦基金利率,增加市场流动性(www.e993.com)2024年10月23日。什么意思呢?就是政府这头负责财政政策发力+央行(美联储)这头负责货币政策,二者无间配合,制造和投放滔天货币,刺激经济!简单粗暴的理解,就是央行印钱,再以很便宜的利率借给到政府,然后,政府再用哗啦啦的钱去刺激生产端或直接给到居民修复负...
汇友驿站优秀交易员专访:明湖量化团队
Q3汇友驿站记者:交易过程中您重点关注哪些指标呢?能否举例分析下?我们自身可能并不关注指标,因为价格是纵向波动的,但是指标是用来统计横向的,就像我们用二维解释三维一样,我们认为不合适。我们更加注重的是资金博弈在纵向上给的显示,就像我独创的关键位博弈战法一样,我只关注我选择进场的位置是不是多空资金博弈的重...
【金融教育宣传月】如何衡量基金投资风险
1.常见的基金风险量化指标有哪些?常见的基金风险量化指标主要包括:收益率标准差、贝塔系数、最大回撤、夏普比率和跟踪误差等。2.什么是收益率标准差?收益率标准差衡量基金每日收益率相对于平均收益率的偏差程度大小,用于度量基金收益的波动程度,基金标准差越大,相应的风险也就越大。
买前必看第五十一弹:挑选ETF,还需要关注哪个指标?
资料来源:wind,仅作举例说明级掌柜查了下这个ETF的PCF,如下图所示:设置了申赎限额。因此级掌柜猜测可能触发了申购限额。正常而言,这个申购限额可以满足大部分交易日的流动性要求。但是如果出现买盘力量远大于卖盘力量,触发了申购限额就会导致套利机制的失效,折溢价水平就无法回归。
绩效考核应该考核什么?这是我见过最专业的回答!
如何制定关键绩效指标KPI?一旦企业制定了核心CSF,就可以据此开发KPI。KPI是用来衡量业绩的具体标准,帮助企业了解它在CSF方面的表现如何,KPI比CSF更加详细和量化。例如,如果“产品质量”是一个CSF,就可以产生与之对应的“同比减少10%退货”的KPI。有效的KPI应该是针对CSF所确定的关键绩效领域而设计的,并且应该遵循...