上海中广云证券:贝塔系数,投资领域的风险衡量标尺

贝塔系数的计算公式为:βa=Cov(ra,rm)/σ??m,其中Cov(ra,rm)是证券a的收益与市场收益的协方差,σ??m是市场收益的方差。这一计算过程通过回归分析得出,揭示了证券价格变动与市场指数变动之间的线性关系。三、贝塔系数的解读与应用β=1:表示证券的价格波动与市场指数同步,即市场上涨时,该证券...

如何计算风险系数调整价?这个计算过程有哪些关键因素?

首先,风险系数调整价的计算通常基于以下公式:风险系数调整价=原始价格×(1+风险系数)在这个公式中,原始价格是指期货合约的初始价格,而风险系数则是根据市场波动性、合约到期时间、流动性等因素综合计算得出的一个百分比。接下来,我们详细分析影响风险系数的关键因素:在实际操作中,风险系数的计算通常需要...

「大算投」融资6800万,年增长180%,Morpho欲挑战DeFi龙头?

对于用户来说，同一种抵押品提供了多种选择，每个金库的收益和风险系数各不相同，用户可以根据自己的风险偏好选择不同的金库以获取收益。对于个人用户，Morpho提供定制化的风险配置，可能带来更好的收益，并确保了透明的非托管解决方案。对于借款人，Morpho协议能够实现更高的抵押率，从而借出更多资金，提高资金利用率。值...

国海固收:股债负相关性仍将持续存在,但整体会有所减弱|债市|股市|...

配置债市的资金主要来自于银行、保险、基金、券商、理财这些机构,其中银行、保险资金相对稳定,风险偏好有限,流向股市的可能性不大。而基金、券商、理财资金相对灵活,在股市行情较好时,可能会部分流向股市,造成负债端资金流失、债市配置力量下降,从而对债市造成扰动。2、历史上的“股债跷跷板”如何演绎?为探讨“股债跷...

Richard Thaler,经济学的新参者

3.人们厌恶风险,即亏损部分的负增长快于收益部分的正增长:。比如,亏损100块的痛苦高于得到100块的快乐。在心理账户理论中,风险厌恶的作用至关重要。多个结果当我们有多个结果时会怎么样呢?我们应当将它们当作独立的结果分别评估(segregated),还是把它们合并在一起(integrated)作为一个复合结果来评估呢?怎么做...

如何计算金融期货的止盈止损点?这种计算方法对风险管理有何影响?

这种方法利用市场波动性指标(如ATR,平均真实波动范围)来设定止盈止损点(www.e993.com)2024年11月20日。具体计算公式如下:止损点=买入价-ATR×系数止盈点=买入价+ATR×系数其中,系数通常根据投资者的风险偏好设定,一般在1到3之间。这种方法考虑了市场的实际波动情况,更具灵活性。

9月REITs市场小幅震荡回调,整体保持稳定运行态势 | 公募REITs市场...

这一进步反映出目前REITs市场的风险偏好在发生变化,由紧变松,股性逐步增强。图5:REITs指数与主流股、债、商品期货指数相关性注:数据时间:2021年6月21日–2024年9月30日;数据来源:WIND,德邦资管整理图6:REITs与股债相关性(30日滚动相关系数)注:...

国庆开户暴增,高弹性金融科技继续狂飙

政策信号充足,目前非银配置系数、估值分位均在底部,建议关注风险偏好提升下弹性明显的券商、金融科技板块。金融科技:市场风险偏好改善成为板块预期修正、基本面回暖的关键一手,建议关注高弹性个股。近日市场情绪转向、金融科技个股领涨,但考虑到前期市场悲观情绪过度,目前金融科技指数(930986.CSI)PE处于近五年24%分位数,...

国信证券:券商风控迎来全面优化 关注优质券商发展机会

3)鼓励券商加强业务合规管理,下调优质券商的风险资本计算系数、表内外资产总额计算系数,上调其可用净稳定资金折算率。连续三年A类AA级以上(含)为0.4(原为0.5),连续三年A类为0.6(原为0.7)A类为0.8,B类为0.9,C类为1,D类为2。表内外资产总额计算系数:连续三年A类AA级以上(含)为0.7,连续三年A类为0.9,其余为1。

我们为什么需要资产配置?怎么配?

基金配置,首先要设定自己的投资目标,明确自己的风险偏好。??错误示例:定个小目标,我先赚个100万!??正确示例:测了一下我的风险偏好是进取型,这次打算投入20万元买基金,其中10万元购买XX股票型基金,目标三年年化6%左右;另外6万元购买XX固收+基金,目标三年年化4%左右;剩下4万元用于购买货币型基金,以应对加仓...