黄金差价套利的策略有哪些?这些策略在不同市场环境下如何应用?
在市场预期稳定、期货与现货价格偏离合理区间时,期现套利较为可行。三、跨期套利策略针对同一交易所不同交割月份的黄金期货合约之间的价格差异进行套利。当近月合约价格低于远月合约价格时,可买入近月合约同时卖出远月合约;反之,则卖出近月合约买入远月合约。跨期套利的成功与否取决于市场对未来黄金价格走势的预期以...
标准债券远期期现套利交易的实证研究
计算套利收益为0时标准债券远期价格,可以得到无套利区间的下限Ft0L:综上,得出标准债券远期的无套利区间为当标准债券远期市场价格高于无套利区间上限,即Ft0>=Ft0U时,标准债券远期价值相对于现券被高估,投资者可以借入资金买入可交割券组合,同时卖出标准债券远期合约,并在标准债券远期合约价格回落至无套利区间时进行...
国债期货跨期价差系列专题二:多因子量化套利策略
在DNN中每个神经元都接受前一层所有神经元的输出,根据权重和激活函数(activefunction)对输出进行计算,并将计算结果传递到下一层的神经元,重复上述步骤直至最后的输出层。通过堆叠多个这样的层,DNN能够逐步提取输出数据中的高层次特征,从而实现对复杂数据的高效学习和处理。在训练过程中DNN通过反向传播算法(backpropagat...
50ETF与股指期权合成期货:揭秘基差套利中的机会解析
第一步,计算无风险套利区间。本文利用布林通道原理,采用ETF基金净值的5日移动均值和两倍或一倍标准差构建无风险套利区间上下界,考虑到指数除以1000等于ETF基金单位净值,故构造无风险套利上界=(ETF移动五日均线+两倍或一倍标准差)×1000、无风险套利下界=(ETF移动五日均线两倍或一倍标准差)×1000。在构造无风险套利上...
场内期权运用PCP套利策略效果分析
入场、离场规则方面,以每根1小时K线收盘价计算合约偏离度,对可以开仓或平仓的合约,在下一根K线以开盘价入场或平仓。收益计算规则方面,以每个交易日期权、期货的收盘价计算浮动盈亏,对于可以开盘价平仓的合约,计算平仓盈亏。[D][回测结果反馈]根据表一策略回测的收益统计结果,对12个商品期权执行PCP套利策略,在回测...
近3个月套利180万元!负利率落幕,日元跌至34年新低,“渡边太太”们...
高桥主要进行的是墨西哥比索/日元以及南非兰特/日元间的套利交易(www.e993.com)2024年10月18日。在日本一个名为“FXダイレクト”的外汇交易平台上,高桥分享了今年2月1日~3月21日他在该外汇交易平台上的交易情况:在此期间,他总计买入了63万墨西哥比索,按截至发稿时间的墨西哥比索兑日元汇率(1比索兑9.1369日元)计算,总价值约575.6万日元...
【金工专题】基于网格交易法改进的商品套利策略
网格交易法步长的计算方式是通过比值的变化率取均值,避免单日过多开仓以及资金利用率不高的情况发生。2.4去极值和标准化处理在网格交易法中数据的极值会导致极端的开仓,因此高于时序数据3倍标准差的数值本文按照平均值+/-3倍标准差调整。三、网格交易策略...
稳健复利的来源方法之一:可转债套利策略及其运用
而统计套利则是主要针对可转债的转股溢价率达到某个稳定区间(如0-10%)后,认为该溢价率会倾向于在一个区间内保持相对的稳定,因此可以在某个区间内,以转股溢价率为参照,进行可转债的区间交易,同时以股指期货等衍生品作为系统性风险的对冲手段,实现套利交易。
基于股指期货的 Alpha 套利策略
如果对Beta值不稳定在1附近的投资组合进行对冲,我们需要通过回溯来得到历史的Beta值,即最优套保比率,通过计算以确定期货头寸数.期货头寸数公式如下:合约份数=(现货总价值/单位期货合约价值)*β(3)现金及交易成本预留在Alpha套利的建仓中,需建立相应的期货空头.因为期货是采用保证金制度进行交易,如果...
方正中期一周简评20240816
跨期方面,截至周五主要是TL当季-次季合约明显超过无套利区间上限。曲线方面,走陡趋势正在转向,但仍可关注10-5价差并维持多头。股指行情复盘近一周股指反弹,沪指总体回升0.6%。期指主力合约表现不一,IC和IM明显下跌,其他品种上涨。成交持仓方面,四个品种期货合约成交持仓全面下降。重要资讯行业来看,...