潮宏基(002345)2024年中报点评:Q2利润增速亮眼,加盟渠道加速拓展
利润端,产品及渠道结构调整影响毛利率,费用率持续优化。24H1公司实现毛利率24.2%,同比下滑2.8pct,24Q2毛利率23.3%,同比下滑2.4pct,主因产品和渠道结构调整,毛利率较低的黄金产品和加盟渠道收入占比提升。24H1公司销售、管理、研发、财务费用率分别为11.4%/1.9%/0.9%/0.5%,同比-2.7/+0.3/-0.2/-0.1pct;24Q2公司...
潮宏基获太平洋买入评级,Q2利润增速亮眼,加盟拓店进展超预期
研报预计2024-26年净利润分别为3.99/4.44/5.60亿元。研报认为,潮宏基作为国内时尚珠宝龙头,通过多年深耕自营、产品研发积累和数字化管理,打造出差异化、稀缺性的品牌形象和定位。近期,公司上半年收入和利润实现双位数增长,其中主要动力来自于与加盟商的合作推进,加盟拓店的进度超过预期。在中长期看,公司的渠道持续渗透,...
潮宏基(002345)二季度归母净利润同比增长16.76%,持续推进加盟门店...
公司2024上半年实现营收34.31亿元,同比增长14.15%,归母净利润2.29亿元,同比增长10.04%,扣非净利润2.25亿元,同比增长10.06%。单季度看,公司二季度营收16.35亿元,同比增长10.33%,归母净利润0.99亿元,同比增长16.76%,增速较一季度提升11.29pct,整体业绩情况表现较好。此外,公司2024半年度每10股派发现金1元(含税),合计占...
2024H1财报点评:Q2利润增速亮眼,加盟拓店进展超预期
单Q2营收16.35亿元/同比+10.3%,归母净利润0.99亿事件:近期公司发布2024年中报。24H1实现营收34.31亿元/同比+14.2%,归母净利润2.29亿元/同比+10.0%,扣非归母净利润2.25亿元/同比+10.1%。单Q2营收16.35亿元/同比+10.3%,归母净利润0.99亿元/同比+16.8%,扣非归母净利润0.97亿元/同比+17.1%。加盟驱动成长,黄金类...
24H1点评:利润超预期,珠宝加盟贡献主要业绩增长
盈利能力来看:24H1期间费用率14.64%,同比-2.65pct,其中销售/管理/研发/财务费用率11.36%/1.92%/0.85%/0.51%,同比-2.73/+0.32/-0.19/-0.05pct。我们认为费用率的整体下降与加盟收入占比提升有关,其中管理费用率略增来自总部大楼折旧摊销费用的增加。
潮宏基:二季度归母净利润同比增长16.76%,持续推进加盟门店扩张
公司2024上半年实现营收34.31亿元,同比增长14.15%,归母净利润2.29亿元,同比增长10.04%,扣非净利润2.25亿元,同比增长10.06%(www.e993.com)2024年10月20日。单季度看,公司二季度营收16.35亿元,同比增长10.33%,归母净利润0.99亿元,同比增长16.76%,增速较一季度提升11.29pct,整体业绩情况表现较好。此外,公司2024半年度每10股派发现金1元(含税),合计占...
潮宏基(002345):加盟门店加速开店 黄金产品销售高增
2024Q1单季收入17.96亿元,同比+17.9%;归母净利润1.31亿元,同比+5.5%,扣非归母净利润1.29亿元,同比+5.4%。收入端,积极拓展加盟店、推进渠道下沉,强化黄金产品运营能力和品牌建设,顺应国潮趋势黄金产品实现高增。1)持续推动渠道变革,加大加盟店扩张力度。2023年公司终端加盟门店加速拓展,“CHJ潮宏基(5.600,0.5...
潮宏基2024中报点评:销售费用缩减,公司Q2业绩维持稳定增长同比+17%
2024Q2实现归母净利润同比+17%:公司披露2024年半年报,2024H1收入34.3亿元,同比+14.15%,归母净利润2.3亿元,同比+10%,扣非归母净利润2.25亿元,同比+10%。单拆Q2,2024Q2公司收入16.35亿元,同比+10.3%,实现归母净利润9865万元,同比+16.8%,实现扣非归母净利润9686万元,同比+17%。公司拟向全体股东每10股派发现金...
【山证纺服】潮宏基2024H1中报点评:2024H1营收实现稳健增长,盈利...
其中,24Q1-24Q2分别实现营收17.96、16.35亿元,同比增长17.87%、10.33%。2024H1,公司实现归母净利润2.29亿元,同比增长10.04%,其中,24Q1-24Q2分别实现归母净利润1.31、0.99亿元,同比增长5.47%、16.76%。2024年上半年,公司营收与业绩均实现稳健增长,主要受益于珠宝业务表现稳健,而女包业务相对承压。
周视角 永辉超市持续推进门店调改,从1到N变革进行时
公司2023年实现营收59.00亿元(同比+33.6%,下同)、归母净利润3.33亿元(+67.4%);2024Q1营收17.96亿元(+17.9%),归母净利润1.31亿元(+5.5%);此外,公告拟每10股派发现金红利2.50元。我们认为,公司产品端以时尚珠宝打造年轻差异化特色,渠道端发力加盟扩张,品牌力提升驱动持续成长。