上海国资私募基金业务新规六大变化
2024年8月27日,上海市国有资产监督管理委员会出台了《市国资委监管企业私募股权投资基金业务管理办法》。相较于2号文、3号文两项原有监管文件,新规在基金及管理人定义、监管企业的类型及可投资范围、基金设立流程与规模限制多方面多个方面都呈现出差异化的特征,新规的出台将对上海市国资企业的私募股权投资基金业务构...
谁来守护私募基金的资产
这在一定程度上限制了托管机构的运营效率与资源投入,导致其难以穿透基金底层资产,全面确保资金安全;另一方面,从合同关系来看,托管的职责主要聚焦于对私募管理人的监督与协作,当基金资产面临潜在风险时,托管机构能够迅速向私募管理人发出警示。
重要新规“满月”了!加强直销和品牌建设成私募共识
在投资指令发起的环节就做好严格限制;针对净值展示问题,调整了原有客户管理小程序的相关展示界面和合格投资者认定程序,并对销售端人员进行专项培训,明确对外净值披露的流程规范,并对路演材料等对外宣传推荐材料按照新规要求重新调整;另外,制定了程序化交易、自营投资管理相关的内部管理制度,并从策略上线...
私募债券业务合伙人频现“分家”
此外,私募基金管理人及其管理的私募证券投资基金、股东、合伙人、实际控制人、员工不得参与债券结构化发行,不得参与债券代持,不得直接或者变相收取债券发行人及第三方支付的承销服务、融资顾问、咨询服务、信用风险补偿等各种形式的费用或者保证金。此外,运作指引规定,单只私募证券投资基金投资于同一债券的资金,不得...
私募新规满月!券商多项业务有待"解题"
一家中型券商资产托管部人士表示,《指引》出台后,托管业务在收集私募数据时,对于数据发送主体、数据发送频率、数据内容给予更多关注和核对。不过,券商在数据收集方面面临实操难点。一方面基于规则不够明晰;另一方面各家私募基金管理人、托管人在实操做法存在差异,未形成统一标准,因此出现券商收集数据难、管理人不理解等问...
私募新规满月!四大群体,如何应对“消失的数据”?
一家大型券商机构销售人士表示,认同私募基金评价业务在提高透明度、引导资金流方面的优势,并就此提出四项建议:一是未来监管机构可以制定统一的评价标准和方法,确保评价结果的可比性;二是完善信息披露制度,推动私募基金管理人完善信息披露,提供更多、更及时的基金运作信息;三是鼓励发展多元化的评价体系,以提供更全面的市场反...
降费威力显现!上半年逾7成券商资管规模上涨,但投资管理...
大资管时代,券商资管业务内涵更加丰富,除传统的证券资产管理业务,不少券商的资管业务还主要包括公募基金、私募股权、海外资产管理等业务,并在板块命名上定义为投资管理业务。就投资管理业务板块的收入情况看,今年上半年,过半数券商在这一泛资管业务上遭遇“滑铁卢”。
非管理人GP能否收取业绩报酬、能否进行投资决策
根据《合伙企业法》《关于规范金融机构资产管理业务的指导意见》(以下称《资管新规》)以及《基金合同指引3号》的相关规定,私募基金管理费由私募基金管理人收取。《私募股权、创业投资基金备案关注要点》中明确“关注未担任管理人的普通合伙人、特殊有限合伙人、投资者是否在基金合同中约定收取或通过其他方式变相收取管理...
私募基金监管“加码” 年内已有超900家管理人注销登记
整体来看,该文件对私募基金管理人和私募基金托管人的职责和履职条件进行规范。同时,该文件也对基金募集和投资运作、监督管理等内容作出规范要求。此外,《管理条例》还针对创业投资基金的实施区别于其他私募基金的差异化监督管理等内容进行特别规定。在《管理条例》落地一年之际,某头部私募内部人士向北京商报记者表示,...
新规实施倒计时!有托管发通知,涉及私募基金嵌套层级事项
托管围绕新规上线模块今年8月1日,《运作指引》即将正式实施,新规内容覆盖私募证券基金的募集、投资、运作等各环节。基金君从业内了解到,近期不少私募管理人围绕新规进行自查、整改,而托管也忙到“飞起”,帮助私募管理人学习培训,针对监管要求上线新的服务模块。“参照私募证券投资基金运作指引的要求,8月1日我们...