私募基金行业法律动态(2024年8月/总第78期)
中国证券投资基金业协会(下称“协会”)于2024年8月2日发布公告称,山东厚实私募基金管理有限公司等两家机构不能持续符合管理人登记要求,协会将注销该两家机构的私募基金管理人登记。协会于2024年8月22日发布关于开展2024年度基金管理人《绿色投资自评估》调查的通知,2024年《绿色投资自评估》仍分为证券版和股权版两个...
中基协关于“投资顾问”的问答汇总
机构类型为私募证券投资基金管理人可以担任证券类产品的投资顾问。私募基金管理人可以委托具有投资顾问资格的第三方机构为私募基金提供投资顾问服务,不得委托个人或聘请不具有投资顾问资格的第三方机构。符合资质条件的投资顾问机构是指依法可从事资产管理业务的证券期货经营机构、商业银行资产管理机构、保险资产管理机构以及证...
论中国式的私募基金公司出路在哪里?
根据中国基金业协会官网公布的数据,截至2024年7月末,存续私募基金管理人20,732家,管理基金数量1150,543只,管理基金规模219.69万亿元。其中,私募证券投资基金管理人8,186家;私募股权、创业投资基金管理人12,316家;私募资产配置类基金管理人8家;其他私募投资基金管理人222家。在过去的一...
筑牢防线:私募股权基金风险控制要点
相较于传统市场化私募基金管理机构,券商系、银行系的私募基金管理机构背靠金融机构集团体系,其金融机构通常拥有强大的研究团队和丰富的行业资源,能够对各个行业进行深入、全面的研究,可以通过对宏观经济、政策法规、市场需求、技术创新等多个维度的分析,为私募股权基金投资提供准确、及时的市场信息和行业洞察,为私募股权投资...
汪澍:《私募证券投资基金运作指引》解读——行业自律的2.0版本
私募证券基金行业发展迅速,在服务实体经济、满足居民财富管理需求、壮大机构投资者队伍、提高市场定价效率、增强资本市场韧性等方面发挥了积极作用。基金业协会数据显示,截至2024年3月末,在协会登记的私募证券基金管理人8300余家,管理私募证券基金9.2万只,规模近5万亿元,已成为资本市场重要的机构投资者。
《私募证券投资基金运作指引》正式发布 行业迎来全链条规范管理
关于场外衍生品交易的过渡期安排,中基协指出,考虑到协会前期已向市场传达了限定DMA业务杠杆倍数、控制雪球结构衍生品投资集中度等要求,《运作指引》正式实施后,要求不符合场外衍生品交易条款的私募证券基金不得新增募集、不得展期,但存续已开仓的场外衍生品合约可以继续运作至到期,不受影响(www.e993.com)2024年10月25日。
《山东省私募投资基金行业发展报告(2023)》在济南正式发布
2024年4月10日,山东省私募股权投资基金业协会(以下简称“协会”)在济南高新区汉峪金谷基金大厦举行新闻发布会,正式发布《山东省私募投资基金行业发展报告(2023)》。发布会现场,协会会长李文峰致辞。济南财金投资控股集团有限公司党委委员、副总经理,济南市财政投资基金控股集团有限公司党委书记、董事长、总经理张彬彬,协会...
不动产私募投资基金试点正在推进,行业机构亟需补上这一课
今年启动的不动产私募投资基金试点,被业内认为是中国不动产私募股权基金发展的新起点。“我国不动产私募股权基金发展的历程,从2000年初房地产私募基金的探索,到不动产私募基金的转变,这说明行业正在迈向新的发展阶段。”在近日由上海市国际股权投资基金协会(SIPEF)主办,上海市国际股权投资基金协会不动产分会承办的“...
邓志松等:私募基金行业经营者集中反垄断审查:趋势变化与合规要求
私募基金(PrivateEquity)是专业从事投资并购的市场主体,在发掘价值洼地和新质生产力方面是行家里手,有着一套标准化的募投管退运作流程。近年来受行业监管趋严和市场环境震荡等因素的影响,私募基金行业呈现两极分化的趋势,行业进入数量与质量并重的发展阶段。与此同时,私募基金投资者和管理人时常遇到的经营者集中反垄...
境外私募基金行业侧袋应用的演化及启示
此外,本文还会分享侧袋机制在实操层面可能面临的风险,以及在私募行业内的一些最佳实践和洞察。通过研究侧袋机制在境外市场的发展和经验,我们期待境内私募基金行业能就如何合理使用侧袋机制受到启发,从而达到保障投资者和管理人的权益以及减低系统性风险的目的。一、侧袋机制的兴起和应用...