观点| 重视公募宽基指数增强基金中长期配置价值

而指数增强基金的基金经理在管理基金时,在跟踪指数表现基础上,增加了主动管理策略,力争实现超越指数的表现,为投资者增厚收益。指数增强型基金是国内公募量化管理人的主流产品形式。管理人通过对组合中基准指数成分股投资比例、行业权重偏离、风格暴露差异等各类风险因素的约束来力争获得基准指数的长期收益。并且在此基础上...

...专题报告:企业利润分配策略:短期股东回报与长期价值创造的平衡

TD/M因子在中证1000指数域的表现较好且稳定,TD/M_all的RankIC为6.4%,多头相对基准指数的年化超额18.42%,近11年的年度胜率为100%;基于中证1000的指增增强组合的年化超额收益为13.47%,年度胜率为100%,今年的超额收益为9.52%,超额最大回撤为-3.45%。4.4TD/M因子在国证2000指数中的表现国证2000指数增强...

【国盛量化&能源电力】电力需求强韧,看好绿电板块的投资价值

从具体相关概念来看,指数在国企综合、电力股精选、央企电力燃气等概念的暴露度分别为94.32%、86.25%、72.05%,由此可见,指数成分股的绿色电力概念显著,具有鲜明的主题特征。另外,指数在陆股通重仓、基金重仓、核心资产、陆股通持续净买入等概念上暴露度较高,可见指数成分股受到机构资金的青睐,具有良好的活跃度和流动性。

全球五大权威品牌价值评估机构及最具价值品牌排行榜研究报告(2024...

G.将品牌过硬指数、品牌贡献率、品牌可持续性得分以及品牌财务价值进行加权计算得出当前基准日的品牌价值。InterbrandInterbrand(英图博略)总部位于英国伦敦,是宏盟集团旗下一家综合性的品牌咨询公司,作为全球品牌价值研究领域的开创者,拥有首个通过ISO10668国际认证的品牌价值评估体系(概述了品牌货币估值的要求),Inter...

巴菲特投资组合:体系性看价值投资

价值VS成长。传统意义上,价值投资者聚焦买入估值便宜的公司,以求价值发现;而成长投资者则买入增速最快的公司,希望其未来能够保持这种增长,因此价值VS成长是热门的话题,大多数投资者认为自己需要选一边。芒格说这种区分简直胡说八道,其更可能是一堆Mutualfund的基金经理为了忽悠股民发明出来的概念,真正的智慧投资才是真...

红利概念股密集创新高,指数今年再涨超10%!高股息策略还要火多久?

再看红利指数主要成分股的表现,兖矿能源、中国石油、中国神华等涨幅超30%;陕西煤业、皖通高速、中信银行等,年内涨幅也都超过20%;农业银行,去年逆势大涨35%之后,今年又涨了超过17%,不断创出上市以来的新高(www.e993.com)2024年11月27日。个股表现如此强劲,布局红利概念股的基金同样表现出色。

...绝对收益策略的压舱石——宝盈华证龙头红利50基金投资价值分析

-报告摘要龙头红利50指数投资价值分析:1、龙头红利50指数具备更高配置价值:该指数因其相对较低的波动性以及较高的回报率可以帮助提高投资组合的风险收益...

华泰| 策略:A股进化论 - 公募指数投资比重创新高

交易端:①2020年以来沪深300年化波动率逐渐看齐海外成熟市场指数,二季度市场交投情绪降温下A股换手率回落至259%,但与海外成熟市场之间仍有较大差距;②壳价值仍存,以PETTM剔负计,2Q24沪深300vs中证500折价率收敛至37%,相比之下,美股、港股市场中大盘股相对小盘股溢价30%以上,或意味着A股小盘股“壳价值”仍较明显...

基于ARCH类模型的当归价格指数波动影响因素分析及趋势预测

由表5结果可知,@SQRT(GARCH)系数为0.128,对应的统计量0.848和P值0.397(>0.05),均未能通过检验,说明GARCH-M模型不显著,即当归价格指数不存在高风险、高收益的特征,波动与收益之间正相关关系不明显,从侧面体现了市场参与主体理性投资程度不高,存在随着价格指数波动的增加,市场风险不断提高的问题。

...上市公司会计信息质量评估——基于财务报告可信度指数的分析

三、财务报告可信度指数的风险预警和价值发现效果中证800和沪深300指数成分股是A股中的优质公司,既是行业龙头,往往也是机构投资者的重仓股。虽然这些龙头股的会计信息质量不能反映A股上市公司的全貌,但是通过多年度的数据分析,仍然可以洞见会计信息质量在助力资本市场股票投资风险预警或价值发现所发挥的作用。