经济学:系统性风险的概念、来源及其测度方法
2023年1月3日 - 百家号
二是网络分析法，它基于金融市场数据，采用Granger因果检验、方差分解等方法构建网络，并对网络的结构、特性进行分析。刘海云和吕龙基于全球股票收盘价数据，将ΔCoVaR与网络分析法结合，构建系统性风险溢出网络，结果表明发达国家呈系统性风险外溢状态，发展中国家是发达国家风险溢出的接收方。这一方法数据分解等方法构建网...
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投资者的注意力如何影响绿色债券市场?
2020年8月31日 - 新浪
首先,该论文的经验方法依靠向量自回归模型的广义预测误差方差分解,从而直接适应绿色债券和投资者关注之间的潜在反馈效应。其次,该论文使用Google搜索量指数来衡量投资者的关注度,从而捕获信息需求对绿色债券绩效的影响。第三,该论文的数据不依赖一个单一的绿色债券指数,而是包含一组不同的绿色债券指数,从而确定了绿色债券...
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【原创】中国出口低加成率之谜:竞争效应和选择效应
2019年8月14日 - 网易
似然比检验结果表明,第(3)-(6)列结果显著异于第(2)列,即通过逐步增加变量回归的方法合理。根据回归模型对应的对数极大似然函数值(Loglikelihood),本文后续以第(6)列作为方差分解的基准模型。根据表1第(6)列的回归结果,从影响方向看,企业规模、人均工资对出口企业的加成率影响为正,而企业年龄、产品质量、资本...
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