3000点纠结还能买基金吗?看海通证券倪韵婷如何回答这一“灵魂拷问”
第二,投资者还可以通过净值来刻画基金的风格箱。比如用沪深300代表价值型投资,中创500代表成长型投资,可以分析基金在月度上的相对强弱。如果沪深300月度跑赢中证500达到一定比例,则认为市场倾向于价值型;反之,则倾向于成长型。通过这种方法,投资者可以在基金的整个生命周期中识别出多个价值和成长阶段,并计算出基金经理...
那些“抗跌能打、穿越牛熊、持有舒适”的主动基金,解析
其次,按晨星基金投资风格箱(九宫格)分析,其投资风格基本上属于“大盘价值”型。下图为天天基金网统计的该基金的投资风格:第三、从基金的前十大持仓也能看出其典型的“大盘价值”风格基金前十大重仓股市值规模达4.3万亿,小于1000亿规模的只有2只;行业分布比较集中,其中消费行业占一半(5只),其次为资源类(3只)。
《基金科普专题》:你的基金在哪个“格子”里?
顾名思义,成长型基金和价值型基金分别指的就是主要投资于成长型公司股票和价值型公司股票的基金,而平衡型基金的风格介于成长型与价值型之间。对于晨星九宫格来说,一只成长型风格的基金会落在风格轴(横轴)的成长型格子中,以此类推。对于投资者而言,无论一只基金落在九宫格的哪个格子(类别),都没有绝对的优...
万家基金经理黄海:逆风飞扬
按照晨星基金“风格箱”(九宫格)分类,该基金属于“大盘价值型”基金。(3)偏好低估值股票黄海偏好低估值股票,其持仓股票加权平均市盈率在5-7之间、加权平均市净率在1-1.5之间;2023年中报显示,当前加权平均市盈率5.09、加权平均市净率1.17;基金换手率不高,相对比较稳定;自2022年以来换手率呈下降趋势。6...
选基常说的“4p3性”指什么?
首先是基金定量分析。包含收益率、风险指标,还有结合风险和收益的指标,包括我们熟悉的夏普比率、索提诺比率、特雷诺比率、詹森指数、信息比率等。具体指标的介绍我们放在后面课程专门讲。其次是基金绩效归因。包括行业配置调仓预估、个基风格分析、绩效评价表。下面来简单分别说下。
AI+海量数据+模型筛选 震荡市量化基金胜出
相对于普通的主动权益基金,今年以来,量化基金的优势较为明显(www.e993.com)2024年7月27日。晨星(中国)基金研究中心高级分析师李一鸣分析,今年以来,量化基金表现有风格助推的因素。截至7月末,从今年以来回报排名前十的偏股量化基金来看,10只基金当中有9只的晨星风格箱是平衡风格或者价值风格,只有1只基金是成长风格。此外,根据晨星(中国)...
3000点纠结还能买基金吗?看海通证券倪韵婷如何回答这一“灵魂拷问”
第二,投资者还可以通过净值来刻画基金的风格箱。比如用沪深300代表价值型投资,中创500代表成长型投资,可以分析基金在月度上的相对强弱。如果沪深300月度跑赢中证500达到一定比例,则认为市场倾向于价值型;反之,则倾向于成长型。通过这种方法,投资者可以在基金的整个生命周期中识别出多个价值和成长阶段,并计算出基金经理...
3000点纠结还能买基金吗?看海通证券倪韵婷如何回答这一“灵魂拷问”
第二,投资者还可以通过净值来刻画基金的风格箱。比如用沪深300代表价值型投资,中创500代表成长型投资,可以分析基金在月度上的相对强弱。如果沪深300月度跑赢中证500达到一定比例,则认为市场倾向于价值型;反之,则倾向于成长型。通过这种方法,投资者可以在基金的整个生命周期中识别出多个价值和成长阶段,并计算出基金经理...
3000点纠结还能买基金吗?看海通证券倪韵婷如何回答这一“灵魂拷问”
例如,某些基金在市场下跌时表现强势,而在市场上涨时则相对弱势,说明这只产品相对擅长应对市场风险,控制波动和回撤的能力较强。第二,投资者还可以通过净值来刻画基金的风格箱。比如用沪深300代表价值型投资,中创500代表成长型投资,可以分析基金在月度上的相对强弱。如果沪深300月度跑赢中证500达到一定比例,则认为...
华泰研究 | 板块风格划分下的基金评价框架
本文将在板块和风格划分的基础上进行基金评价体系构建,核心目的是寻找在不同的板块和风格间具有普适性的基金评价方法,更加全面立体地对选基因子进行筛选,主要研究内容包括:1、基于AH持仓分析以及晨星风格箱方法,对基金进行板块和风格划分;2、从基金收益获取能力等多个维度整理了包含31个因子的基金评价因子库,囊括了主流...