建信鑫悦90天滚动持有中短债债券发起C(013076)

(二)债券投资策略1、久期管理策略作为债券基金最基本的投资策略,久期管理策略本质上是一种自上而下,通过灵活的久期策略对管理利率风险的策略。在全球经济的框架下,本基金管理人密切关注货币信贷、利率、汇率、采购经理人指数等宏观经济运行关键指标,运用数量化工具对宏观经济运行及货币财政政策变化跟踪与分析,对未来市场...

理财产品净值在可控回撤目标下的组合久期管理策略——基于波动...

具体而言，在构建债券投资组合时通常总体思路为：一是结合资金面走势与套息空间高低确定杠杆水平，在获取套息收益的同时，结合负债端变化合理控制流动性风险；二是结合各类债券收益率曲线形态及利差水平合理应用类属策略择券，提升组合流动性，并获取骑乘与利差回归收益；三是寻找组合的合意久期，平衡收益性与波动性。本文...

国盛资管嘉月1号(DD3122)主页 _ 高端理财 _ 天天基金网

投资策略:1、集合计划投资策略本集合计划在投资策略上充分发挥管理人在资产配置方面的特长,根据不同的市场行情调整债券投资策略,以期能为投资者创造长期稳健的投资回报。通过对投资债券、回购做出规划(包括债券组合的规模、投资期限、期间的流动性安排等),综合运用期限结构管理策略、久期管理策略、信用债策略等多种方法,...

财信证券30天持有期债券型集合资产管理计划2023年年度报告

本集合计划通过管理人积极主动的投资管理,力投资目标争为集合计划份额持有人实现长期稳定的投资收益。本集合计划在研究分析的基础上,综合运用利率预期、收益率曲线策略、流动性管理策略来构建固定收益品种投资组合。密切关注市场上债券发行、利率调整、宏观政策变化、市场走势变化等信息,紧密关投资策略注各种因素...

ESG在债券投资中的应用研究|资本市场

GIC的投资策略强调风险管理、全球经验和透明度,并以广泛分散的国际投资组合为特色,投资范围覆盖股票、债券、不动产、基础设施等多种资产类别,追求长期稳健的回报。近年来,GIC尤为关注企业可持续性和社会责任,通过逐步整合ESG相关因素到其投资决策流程中,确保投资组合的长期稳定与可持续性。总体而言,GIC在全球金融...

2024年对冲基金和策略研究报告

2.2投资策略HRF体系下基金策略分类主要依据基金的投资策略,分为主策略和子策略两个级别(www.e993.com)2024年11月20日。主策略包括:股票策略、管理期货、宏观策略、事件驱动、相对价值策略、债券基金、组合基金、复合策略和其他策略等。图策略分类资料来源:资产信息网千际投行对冲基金作为复杂且多样化的投资工具,采用了多种策略来实现投资目标...

【银河固收】久期策略如何在当前场景进行应用?—固收策略系列专题...

债券的久期策略是根据对市场利率变化的预期,通过调整债券组合的久期来实现特定目标的策略。根据投资者对风险和收益的偏好以及对未来利率走势的判断可以进一步将久期策略分为三种:1)子弹策略:投资组合中的债券期限高度集中于某一特定期限;2)哑铃策略:投资组合中的债券期限集中于期限的两端,如长期和短期债券;3)阶梯策略:...

国债期货在股债资产配置的应用和优化——基于风险平价策略和跨...

自2013年9月我国5年期国债期货(TF合约)上市以来,国债期货已经成为金融市场的基础品种。10年来,债券收益率节节下行,“固收+”产品愈发需要在风险预算的基础上拓展收益来源,股债跨资产配置和国债期货的积极应用成为组合管理的重要发展方向。风险平价策略可以均衡配置资产类别,并通过杠杆调整总体风险敞口。国债期货具有杠杆...

2023年11月债市回顾与策略前瞻

策略上,我们认为无风险利率中枢可能波动放大的情况下应坚持“票息+中低杠杆+部分品种波段交易”的组合策略。具体不同品种债券的投资思路如下:(1)城投债:作为组合配置重点,适当下沉+拉长久期受到地方政府化债政策利好,未来城投债供给收缩,可适当将久期放宽至2年左右,在充分调研和多渠道获取信息的前提下适当下沉...

长盛基金王贵君:绝对收益画线派 多券种配置实现攻守兼备

具体来看,在债券指数化投资上,该基金针对债券市场当前存在的结构性失衡,通过控制债券投资组合久期与指数久期有限度偏离,运用收益率差异策略、资产选择策略等积极资产组合管理策略,依据总收益分析实现对各类属资产的合理配置。通过一定程度低风险的积极性投资,结合对投资组合的动态管理,实现基金资产的长期增值。