有期货的情况下远期交易的价值是什么?这种价值如何在市场中体现?
首先,远期交易的核心价值在于其灵活性。与期货合约不同,远期合约是双方私下协商的,没有标准化的合约规格。这意味着交易双方可以根据自身需求定制合约条款,如交割日期、交割数量和交割价格等。这种灵活性使得远期交易在满足特定风险管理需求时更具优势。其次,远期交易的另一个重要价值在于其隐秘性。由于远期合约是私下协...
远期现货交易的模式是怎样的?这种模式对市场交易有何影响?
通过锁定未来的交易价格,企业可以规避原材料价格波动带来的成本不确定性,从而更好地进行生产和财务规划。2.价格发现:远期市场的存在有助于价格发现过程。由于远期合约的价格反映了市场对未来供需关系的预期,因此可以为现货市场提供参考价格,促进市场价格的透明度和合理性。3.流动性增强:远期现货交易市场的存在增加了...
远期合约的运作机制是怎样的?远期合约的风险如何评估?
以农产品为例,假如一家粮食加工企业预计在三个月后需要大量小麦,为了锁定成本,它与农户签订一份远期合约,约定三个月后以特定价格购买一定数量的小麦。接下来,看看如何评估远期合约的风险。价格风险是其中的关键因素。由于远期合约在未来进行交割,期间市场价格可能发生大幅波动。如果市场价格朝着不利于合约一方的方向变...
如何计算螺纹钢的远期价差?这种计算对市场分析有何影响?
例如,如果1月交割的螺纹钢期货价格为每吨4000元,而3月交割的期货价格为每吨4100元,那么远期价差为:远期价差=4100元-4000元=100元通过这种计算,投资者可以直观地了解市场对未来螺纹钢价格的预期。如果远期价差为正,表明市场预期未来价格将上涨;如果远期价差为负,则表明市场预期未来价格将下跌。为了更清晰...
华泰期货航运日报20240618:06合约交割结算价或突破4600点,聚焦点...
EC2406合约交割结算价格或突破4600点。6月10日上海-欧洲航线报价涨至4179美元/TEU,6月10日SCFIS为4229.83,6月17日SCFIS为4688.53点(超出预期),6月24日SCFIS或接近4900点。考虑到EC2406合约交割结算价的计算原则,我们预估最终交割结算价格或突破4600点(6月合约交割结算价为6月10号、17号以及24号报价的算术平均值...
非标准交割日外汇期权的定价与风险管理
可以看到,对于标准交割日期权,交割日等于到期日后两天,上式退化为标准BS公式[3],仍然适用(www.e993.com)2024年11月19日。对于全额结算,非标准交割相当于特殊处理了交换“本、外币”的时间,到期日到交割日期间,汇率的波动可能会影响期权的价格。期权到期时,其价值受到远期价格的影响,也就是说,非标准交割日全额结算的期权相当于一个远期期权(optio...
九号有限公司 关于开展外汇远期结售汇业务的公告
一、开展远期结售汇业务基本情况(一)交易目的公司及子公司(包括直接或间接持股、协议控制的境内外全资、控股子公司,下同)存在境外销售,结算币种主要采用美元、欧元等。当汇率出现较大波动时,汇兑损益对公司的经营业绩会造成一定影响。为了有效防范汇率波动对公司经营业绩造成不利影响,控制外汇风险,公司计划与银行开...
【IPO案例】商品远期合约和外汇远期合约的会计处理
请发行人说明:(1)签订商品远期合约和外汇远期合约的业务背景、相关内控的执行部门及制度建立的健全情况;(2)商品远期合约和外汇远期合约的具体情况,公司交割情况或平仓计划,报告期内的发生额及相关会计处理,公司在各期末因商品远期合约和外汇远期合约带来的风险敞口;(3)相关商品远期交易和外汇远期交易是否符合套期保值的...
钟正生丨中国物价运行:特征与趋向
2)从生猪期货合约的价格看,截至8月末收盘,2024年11月交割的生猪合约较2024年9月交割的合约价格低8.1%;而2025年1月和2025年3月交割的合约分别较2024年9月合约价格低15.9%和24.5%,充分体现出商品市场对远期猪肉价格的悲观预期。蔬菜市场价格往往呈现“双峰双谷型”周期性波动特征。1)从11月开始,随着气温的迅速...
股指期货:美联储降息周期开启,宽松预期带动指数反弹 20240920
在金银价格维持强势的情况下ETF同步增仓,但美联储降息落地后未来路径暂不明朗,需谨防机构高位止盈离场集运指数(欧线):EC盘面低位整理今日头部船司报价相对企稳。根据极羽科技,截至9月20日,未来6周上海-欧洲基本港的运费报价区间参考,马士基2350-2696美元/TEU,4000-4547美元/FEU;MSC2538-2740美元/TEU,4286...