在牛市,哪些类型的可转债最狂野

在牛市进展的一定阶段,低溢价策略便会鸡肋化,但是在当前的时间点,依然是攻守皆益的好品种。2、强赎条款压制基于可转债的强赎原则,一旦到强赎价格之上太高,折价的概率较高。而促转股周期中,持续的转股盘也会使得带着可转债的股票走势,短期可能会弱于市场。第三个板块:小市值板块如果说低价和低溢价的两种类型...

新手上班族必看:ETF投资三种玩法!适合所有类型投资者的策略!

优化资产配置的最佳途径之一，就是运用ETF实施核心卫星策略。这是一种结合被动投资和主动管理的策略，核心部分采用ETF构建基础仓位，卫星部分则通过主动投资寻找超额回报。此策略看似直白，实则内藏玄机。核心卫星策略有三大亮点：确定性：策略融合了长期稳定性和短期灵活性，通过不同市场周期中互补表现，确保无论牛熊都能...

国泰君安君享大类资产全天候3号

(1)定量策略(2)定性策略(3)行业轮动策略(4)风格轮动策略(5)择时策略4、风险平价策略5、套期保值策略6、国债期货投资策略投资范围:1)固定收益类资产:0%～80%;2)权益类资产:0%～80%;3)商品及金融衍生品类账户权益:0%～20%;本集合计划投资于公募证券投资基金,大类资产配置比例、总资产占净...

如何定量刻画市场预期?【广发策略刘晨明&陈振威】

纵向择时:一种90%胜率&高超(金麒麟分析师)额的择时策略。根据市场反应度模型构建择时策略,不同类资产交易阈值有所不同(详见下文第三部分)。横向策略:轮动加快下的一种高胜率行业比较策略。根据市场反应度模型,我们每周更新一次行业推荐(最被低估的十个申万二级行业),在行业轮动提速的大背景下显著跑赢市场,取得不...

2024年第四季度大类资产配置:A股迎来阶段性行情,配置权益资产正当时

虽然8月的就业数据显示出一些积极的迹象,但整体就业市场的增长趋势明显放缓,包括此前一系列数据显示美国劳动力市场降温,例如非农数据走弱,ISM制造业的就业指数持续疲软,外加就业增长的其他指标有所降温,这使得劳动力市场的相关数据甚至超过通胀,成为最受关注的经济数据。由于担心美国劳动力市场继续恶化,美联储9月超预期...

...量化资产配置系列报告之六:动量因子在大类资产和行业轮动策略...

样本外因子评价:构建多头择时策略或高动量组合轮动策略,评价样本外策略年化收益率、夏普比、超额收益等(www.e993.com)2024年11月24日。对样本内筛选出的最优参数和因子,在样本外构建对应策略来评价因子表现,可以考量因子的参数稳健性。样本外时序动量策略构建方法:每月判断动量因子是否大于零,是则持有该资产,否则持有现金(收益为0)。样本外截面动量...

线下研修班 | 2024债券策略选择与城投债替代品种:高收益债、可...

3、可转债投资策略3.1、双低策略3.2、条款博弈策略4、另类资产的投资(证金ETF、QDII债券基金、可转债ETF等)5、面向客户:基于上述策略的组合构建三、2024年高收益债投资策略1、2023年高收益市场复盘与2024年展望2、美国高收益债券市场概况3、中国高收益债券市场概况...

坐稳扶好!如何构建私募低波稳健类策略的组合?

不同点是:空头对冲工具的运用,主要是融券卖空不太看好的股票,而不是股指期货,对冲成本稳定(相对固定的融券成本)。股票多空策略优势是可以通过做空负向alpha来获取收益,缺点是融券资源有限,交易难度高于中性策略。同时,对于择时能力的要求比较高。4、T0策略...

用益-私募市场周评:再现自购 私募“真金白银”传递市场信心

在本期备案的40只产品中,有其中30只产品已知策略类型。其中包括23只股票策略产品(占比77%)、3只多资产策略产品(占比10%)以及2只期货及衍生品策略产品(占比7%)以及组合基金策略产品和债券策略产品各1只(各占比3%)。本期备案多资产策略产品的机构共3家:龙智投资、量道投资和泓湖私募;2家机构海南盛丰私募和山东...

如何构建你的专属养老规划?五步守护退休品质生活

个人养老金的产品可以投向股票、债券、基金这些多元化的金融产品,具有比较典型的金融特性。投资者是需要根据个人的经济状况和退休规划,来自主决定要不要参加个人养老金计划,也需要根据自己的风险偏好和养老的目标来制定个性化的投资策略。个人养老金计划的回报和市场走势是紧密相关,它可能会受到经济波动和市场风险的影响,...