500亿总损失吸收能力非资本债务,是大行风险扛不住了么?

TLAC非资本债属于次级债，根据资本新规，银行持有TLAC非资本债券的风险权重为150%，对资本占用较高，所以导致商业银行表内持有TLAC非资本债的意愿不大，但比起风险权重为250%的银行永续债，考虑到资产荒，还是会有不少银行自营资金持有。从实际发行结果来看，市场接受度踊跃，“3+1”、“5+1”TLAC非资本债券发行利...

多家银行选择不赎回二级资本债,背后原因几何?明年永续债也将迎来...

不久后监管就有所动作。今年2月18日，银保监会和央行联合发布的《商业银行资本管理办法（征求意见稿）》（下称《办法》），将银行二级资本债风险权重由100%上调至150%。使得部分互持多、资本充足率低的中小银行受到影响，其资本补充压力进一步增加。根据商业银行资本管理相关规定，商业银行发行的二级资本工具有确定到期...

盈利模式太费钱,杭州银行密集举债“补血”揭秘丨正经深度

根据Wind的数据统计,2023年,国内商业银行共发行债券24352.9亿元,比2022年增长1.45%;二级资本债、金融债和永续债分别达8435.9亿元、6548亿元和2722亿元,分别占发行总额的34.64%、26.89%和11.18%。进入2024年,银行补充资本的需求更加旺盛。截至8月末,二级资本债余额为4.05万亿元,较年初增加11.35%;永续债余额为2.53万亿元...

广发如是说|关于资本新规

即不考虑风险权重底线豁免,合格质物质押的买入返售金融资产信用风险权重=MAX(20%,MIN(合格质物风险权重,交易对手风险权重))。另外,对于合格质物质押的回购业务,若满足一定条件,可部分或全部豁免20%的风险权重底线要求。目前银行间债券质押以隔夜、7天为主,质物也以利率债为主,我们以近一年银行间市场质押式回购业务...

匪夷所思的第三方穿透真要命~

所以适当披露基础资产的范围是必须的,可以不告诉银行这是谁家的永续债或二级资本债,但不能简单的告诉银行这就是个金融债,或者这就是债券。现在倒好,直接全部阉掉,就告诉一个最终不置可否的风险权重,看起来杠杆调整后的平均信用风险权重比例在50%左右,但细究起来问题一大堆。

资本新规对债券投资的影响浅析

资本新规将包括银行二级资本债在内的次级债权风险权重由100%提高至150%,但将政策性金融机构的次级债权风险权重定为100%(www.e993.com)2024年11月23日。将商业银行永续债认定为股权投资,维持250%的风险权重。关于非银金融债权,对于第一档银行而言,一般非银风险权重保持100%,而投资级非银债权权重从100%调低为75%。

《中国金融》|张帅帅:资本新规出台对银行业的影响

根据商业银行级别,普通金融债和3个月以上同业存单权重均由25%上调至30%～150%不等;商业银行次级债权风险权重由100%上调至150%,开发性金融机构及政策性银行的次级债权重为100%,TLAC风险权重由100%上调至150%,永续债风险权重维持250%不变。第一档银行3个月以上同业资产权重由25%上调至30%～150%不等,第二档银行...

城商行资本补充现状分析及对策|同业|永续债|中小银行|商业银行...

从政策端看,国家金融监督管理总局制定的《商业银行资本管理办法》(以下简称“资本新规”),要求商业银行二级资本债的风险权重从100%提高至150%,而且要穿透资管产品底层,银行无法再通过委外投资和资管产品投资降低二级资本债的风险加权资产。预计银行表内持有二级资本债的意愿将下降,二级资本债的发行成本也将有所提高。

曾刚:如何更好支持中小银行补充资本?|城商行|银行业|农商行|商业...

(如永续债、二级资本债等)纳入货币政策操作范围(如可作为再贷款的合格抵押品),提升市场对中小银行资本债的接受程度;四是继续扩大银行资本工具的投资人范围,引入更多的合格投资主体,结合我国的实际情况,可优先考虑保险公司、证券投资基金、银行理财以及社保基金等机构投资者,以及风险承受能力较高的私人银行客户等,拓宽...

破解中小银行资本补充难题,向外求还是向内求?

项有志建议,差异化处理优先股与普通股的发行程序;适当降低保险公司投资永续债的风险权重,提升保险公司配置永续债动力;二级债相对易发,建议拓宽社保投资范围,将除六大国有行及中信、光大两家股份行外的其他优质银行的永续债,及商业银行二级债纳入社保可投资范围,进一步放宽投资限制,设定明确的投资标准。