中国信托业全景图:行业生态、业务剖析(上海&北京)

曾在方正富邦基金、泰达宏利基金等机构带领团队搭建投研体系和开拓客户,熟悉境内固定收益市场的产品开发、产品策略、债券交易、投资、营销的全流程。现主持智信资产管理研究院“大资管”板块研究,曾为5家信托公司设计过标品资管业务的投研、产品、风控体系,常年接受各家信托公司在投资策略、产品开发、风控合规方面的咨询...

说说重仓的稳健固收+基金(代码版)

债券仓位分析:目前可转债仓位大幅减少,主要以公司债、国债等为主。④易方达瑞祥灵活配置混合基金性质:固收+基金持仓比例:80%债券+20%股票历史收益:近三年收益12.9%,显著跑赢偏债混合基金指数12个点。相比前面两个固收+基金要逊色一些,不过考虑鸡蛋不在一个篮子,倒也能忍了。近一年收益:最近一年比较稳健,行情...

为了摸鱼,我用AI做了一次财报分析

几个大模型据此给出的财报分析文案,也都较为简洁明了,基本都涉及营收、净利润、现金流净额、非经常性损益等几个财报分析时的重点指标,但也不尽相同,一些大模型还对其他一些指标进行了分析,比如研发投入、股东回报、风险因素、股东及持股情况、资产负债情况、每股收益、净资产收益率等。当然,如果AI仅仅能做到这一步...

深度丨股票市场波动与理财市场变化的关联关系分析

从不同投资性质理财产品来看（见图3），混合类、权益类、商品及金融衍生品类理财产品的存续规模整体趋势自2023年初至2024年2月8日或呈现上升态势，或呈现下降态势，与股市波动并无明显的相关性。而现金管理型理财产品与固定收益类理财产品的存续规模却呈现出明显的先降后升态势，与股票市场走势正好相反。由此表明，当...

分析6只优秀的港股基金,具体如何选?

下图是基金相对恒生指数的超额收益情况柏杨的投资框架是自上而下和自下而上相结合的相对来说更偏向于自上而下擅长择时风格轮动和资产配置这种投资风格应该说是非常适合近几年剧变的宏观环境比如柏杨2021年底就提前降低仓位并风格转向红利特别是高分红央企23年底又把仓位提升至90%以上并增加了成长板块的仓位在今年的港...

2024年1月沪深300/中证1000/空气指增私募基金分析报告

下图统计了代表产品本期和今年以来的绝对收益及超额情况，其中增加了中证1000作为基准收益的表现情况(www.e993.com)2024年11月20日。图13：1000指增产品期间绝对收益及超额表现数据来源：排排网数据库，数据截止至2月2日，超额计算为几何法。排排网财富无法确保全部数据经托管复核，请投资者谨慎参考。以上私募产品业绩的展示期间较短，不代表对管理...

05后股民,第一次尝到了股市的甜

图:《好汉两个半》剧照至于购买时机,还在新手村的黎胥毫无章法,主要看灵感。有时候是听雪球大神、“投资顾问”推荐,有时候是无意发现某只热门股的形态与盗版书上的某些战法形态相似。9月前面大半个月,他的战绩并不理想,经常是A公司亏100块,B公司赚10块,整体收益浮动在-15%到5%之间。直到国庆节前这几天,...

【信达金工于明明团队】全领域深度报告合集

本文是资产配置系列报告第四篇。在《资产配置研究系列之二:基于行业动量的固收加产品设计》的基础上,从市场微观结构出发,从单行业拥挤度和全市场拥挤度两个维度着手,致力于降低动量崩溃对因子长期收益的负面影响。(1)单行业拥挤度:本文使用主成分分析(PCA)方法,构建行业层面的资产集中度因子,并在多头组合中剔除最拥...

标普A股红利指数的股息率8.26%了,剖析指数长期的收益、回撤和影响...

标普中国A股红利机会全收益指数是分析中国沪深市场A股红利历史数据表现的最好工具。图片来源：雪球虽然2014年初至2023年末的十年期间，标普A股红利指数和中证红利指数的区间涨幅相近，区间误差-8%至+8%，但是标普A股红利指数的股息率高于中证红利指数。四、当下红利类型指数的配置价值，长期配置穿越牛熊周期有了多...

FO慈善 | 慈善组织揭秘:深度解析公益组织的投资之道

固定收益类产品投资于债权类资产,比例不低于80%;权益类产品投资于股票等权益资产,比例也不低于80%;商品及金融衍生品类产品投资于相关资产,比例不低于80%;混合类产品则投资于多种资产,未达前三类标准。市场上存在多种产品,如多资产型、浮动收益型等,这些产品可能具有多重特征。