【华安证券·金融工程】专题报告:如何通过技术指标预测市场波动性

作者给出了斜率系数(β)和相对于基准自回归(AR(12))模型的对数实际波动性R??的百分比提高。对于13个宏观经济变量中的5个(包括DP、DY、NTIS、DFR和SMB),在10%的显著性水平下拒绝了无预测能力的原假设。将这些变量纳入预测回归后的R??增加,始终高于其他宏观经济变量。对于技术指标,四个反映杠杆效应(LV)的变量...

中国家庭财富不平等的趋势、来源与驱动机制(2010—2020)

在本研究中,我们使用将回归方程和夏普里值分解(shapleyvaluedecomposition)有机结合的分解方法(Wan,2004)。使用该方法估算财富不平等主要分为两步。第一步是采用OLS模型构建一个家庭财富决定方程,具体设定如下:在上式中,ASSETi表示受访家庭i的财富数额(包括净资产以及各分项资产);INCi表示受访家庭i的不同来源收...

张瑜:黄金的“非寻常”定价|货币|美元指数|黄金价格|美债收益率|...

从解释力度看,2008~2024年间回归方程的调整达到了0.56,而2014~2024年间的调整达到了0.61,即模型可以解释过去10年间黄金月度回报61%的波动。(三)黄金隐含观点。如何理解黄金近期的上涨?从我们的月度回报归因模型看,地缘风险、黄金头寸、通货膨胀等因素是过去两个月黄金上涨的驱动因素,分别贡献了3.9%、1.8%和0.4%的...

一文看懂LLM推理,UCL汪军教授解读OpenAI ο1的相关方法

更方法的基础是LLM有能力通过生成中间步骤{R_1,R_2,...,R_n}从问题Q推理到最终答案A,并使用自己的策略验证正确性。也就是说,该方法首先会采用LLM的策略π_LLM,基于初始问题Q和最终答案A来生成推理步骤{R}。生成{R}之后,就要验证其正确性。这里可以再次使用这个LLM...

挑战Transformer的Mamba是什么来头?作者博士论文理清SSM进化路径

函数u(t)∈R映射到系数x(t)∈R^N的映射被称为关于度量ω的高阶多项式投影算子(HIPPO)。在很多情况下,在许多情况下,其形式为x′(t)=Ax(t)+Bu(t),对于(A,B)有封闭形式的公式。HIPPO和S4的组合HIPPO提供了一个数学工具来构建具有重要属性的SSM,而S4是关于...

Code:超图表征学习综述,大量软件库|算法|拓扑|显式|傅里叶|大模型...

参考操作符(www.e993.com)2024年12月19日。在方程(5)中,矩阵RR描述了如何聚合嵌入。在其最简单的形式中,RR就是超图完全图扩展的邻接矩阵,定义为(NHP[172],SHCN[33],HHNE[18],DHCN[166],HGNN+[53])。在这种情况下,聚合函数是邻居节点表示的总和。然而,未归一化的邻接矩阵可能会阻碍优化过程,因为节点特征可能在不...

R教程:Cox回归中,不满足PH假定时该怎么处理?

Cox回归模型如下:从上面的式子可以看出,当X1,...,Xk一定时,treatment等于1时的hazard为treatment等于0时的hazard为同理,对于其他协变量X1,...,Xk也一样。PH假设的判断方法PH假设的判断方法有两种:一种是基于回归方程的,一种是基于残差的。

详解:7大经典回归模型

在一个线性方程中,预测误差可以分解为2个子分量。一个是偏差,一个是方差。预测错误可能会由这两个分量或者这两个中的任何一个造成。在这里,我们将讨论由方差所造成的有关误差。岭回归通过收缩参数λ(lambda)解决多重共线性问题。看下面的公式:在这个公式中,有两个组成部分。第一个是最小二乘项,另一个是β...

第二十一讲 | 多元线性回归分析(超级详细)

残差在数理统计中是指实际观察值与估计值(拟合值)之间的差。我们以一元线性回归为例,它只有一个自变量,其模型可以表示为:上述公式是基于样本得到的结果,b0和b1均为统计量。若该公式拓展到总体人群,则为:值得注意的是,这里x是真实的变量值x,而y带了一顶帽子,并非是y的真实值,而是成为y的预测值或者估计值...

Excel中数据分析之回归分析怎么用

在数据点上单击右键,选择“添加趋势线”-“线性”,并在选项标签中要求给出公式和相关系数等,可以得到拟合的直线。由图中可知,拟合的直线是y=15620x+6606.1,R2的值为0.9994。因为R2>0.99,所以这是一个线性特征非常明显的实验模型,即说明拟合直线能够以大于99.99%地解释、涵盖了实测数据,具有很好的一般性,可以...