重新审视比特币基于时间的幂律和协整
Nick得出结论,使用未指定风格的ADF测试(非平稳性测试)和KPSS测试(平稳性测试),log(价格)毫无疑问是非平稳的,因此I(1)或更高。MarcelBurger通过目视检查得出结论为I(1)。TimStolte做了一个更有趣的观察:他在不同时间段进行了ADF测试(未指定风格),并指出情况并不明确:“因此,我们无法坚决拒绝非...
中国黄金期货和现货价格关系的实证研究
之后运用Johansen协整检验方法来检验黄金期现货价格之间是否存在长期均衡的稳定关系。其次,运用ADF单位根检验方法来检测序列是否具有平稳性。在确认时间序列的平稳性之后,进行最优滞后阶数的选择。前述工作完成后,构建VAR模型,随即为保证研究的准确性对该模型是否具有稳定性进行检验。然后,运用Granger因果关系检验方法来分...
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有三种主要的协整检验方法:Johansen、Engle-Granger和Phillips-Ouliaris。我们将主要使用Engle-Granger测试。让我们考虑回归模型:中是确定性项。假设检验如下:与归一化的协整向量协整我们也使用残差用于单位根检验。该假设检验适用于模型:以下等式的检验统计量:现在您了解了两个时间序列协整的含义,我...
Python配对交易策略统计套利量化交易分析股票市场|附代码数据
有三种主要的协整检验方法:Johansen、Engle-Granger和Phillips-Ouliaris。我们将主要使用Engle-Granger测试。让我们考虑回归模型:中是确定性项。假设检验如下:与归一化的协整向量协整我们也使用残差用于单位根检验。该假设检验适用于模型:以下等式的检验统计量:现在您了解了两个时间序列协整的含义,我...
百科| 面板数据都有哪些分析方法?
协整检验是考察变量间长期均衡关系的方法。所谓的协整是指若两个或多个非平稳的变量序列,其某个线性组合后的序列呈平稳性。此时我们称这些变量序列间有协整关系存在,因此协整的要求或前提是同阶单整。步骤三:面板模型的选择与回归一种是混合估计模型,如果从时间上看,不同个体之间不存在显著性差异;从截面上看,不...
时间序列的平稳性
如果我们不能拒绝KPSS检验的零假设,则时间序列是平稳的:下面是样本数据集的KPSS测试结果:非平稳时间序列数据处理我们可以对一个非平稳时间序列应用不同的变换,使其接近平稳:因为有几种平稳性类型,所以我们可以结合ADF和KPSS测试来确定要进行哪些变换:
不同区域货币政策对居民收入分配的影响有哪些?
由于各种关于平稳性的检验方法可能都有自身的利弊,所以必须采用多种检验方法综合分析,从而得到精确的检验结果。本文采用Stata17.0软件中的四种常用方法(LLC、IPS、ADF、PP)检验我国东部、中部、西部地区的研究变量是否平稳,通常LLC检验同质单位根,IPS、ADF和PP检验用来异质单位根检验。
分形数学——预测股票价格的变化,揭示股市最本质的特征
然而,均值回归价格序列可以通过组合不同的股票来合成一个协整投资组合,它显示了平稳性。虽然平稳性可以用各种著名的标准统计检验来识别,但在本文中,我将重点介绍一种基于所谓的赫斯特指数的强大分析类型,它与价格时间序列的分形指数有关。赫斯特指数提供了一种方法来衡量金融时间序列偏离随机行为的数量。这是一个非常...
京津冀产业结构升级一体化的可能性分析
三、京津冀产业结构升级与经济增长的实证分析(一)变量序列的平稳性检验由于时间序列数据本身不平稳而造成回归结果偏差和伪回归,使得协整检验失去有效性,因而首先对各变量序列使用ADF方法检验其平稳性。根据AIC、SC和HQ准则确定最优的滞后期数,最终确定最优滞后期数为2阶。通过ADF的检验,发现京津冀的产业结构升级指标...
【波士顿大学】全球工商管理硕士(MBA)丨应用计量经济学常见问题...
针对面板数据,会前期进行数据处理,包括描述性分析和平稳性检验的,这个根据期刊的要求或版面要求而定,另外,根据相关要求,一般情况下,由于面板数据主要核心在于回归,包括固定或者随机效应的回归结果,所以有些文章,并没有进行平稳性检验,而为了将面板数据做的高大上,分析更具有针对性,可以进行分类分行业分阶段进行回归,更...