华电国际(600027)煤价下行贡献主要利润增量,24Q2经营净现金流同比...
事件:华电国际发布2024年中报,报告期内公司合计实现营业收入531.81亿元,同比-10.54%,归母净利润32.23亿元,同比+24.84%,扣非后归母净利33.10亿元,同比+43.31%。此外,单2024Q2营业收入222.29亿元,同比-19.08%,归母净利13.61亿元,同比-6.00%。结合经营数据,我们点评如下:火电:燃料成本下行为火电利润主要增长点,2024Q...
财务报表的三大逻辑切入点:盈利质量、资产质量和现金流量
自由现金流量的“自由”在于它是“剩余”,企业既可以用来还本付息,也可以用来向股东分配现金股利,而不影响企业的长期发展与持续经营。再比较一下经营性现金流量:经营性现金流量=营业收入(付现性质)-营业成本费用(付现性质)-所得税=息税前利润加折旧(EBITDA)-所得税从经营性现金流量和自由现金流量的两个公式可...
广东开放大学2024秋《公司金融(本)》形成性考核1-5参考答案
某投资方案,当折现率为16%时,其净现值为338元,当折现率为18%时,其净现值为-22元。该方案的内含报酬率为()。a.18.14%b.16.12%c.15.88%d.17.88%答案是:某一投资项目运营期第一年营业收入100万元,付现营运成本70万元,该年非付现成本10万元,适用所得税税率为20%,该年营业现金净流量()。
(上接D39版)天邦食品股份有限公司 关于深圳证券交易所 2023年年报...
分析了委估资产组所在企业历史资金使用情况,结合预测期所需的付现成本,对未来各年经营所需的最低现金保有量进行测算。对于其他营运资金项目,在分析公司历史年度上述项目与营业收入、营业成本的关系,并对比分析行业内同类上市公司的情况,经综合分析后确定适当的指标比率关系,以此计算公司未来年度的营运资金的变化,从而得...
江苏四环生物股份有限公司 关于对深圳证券交易所2023年年报 问询...
1、本报告期,你公司实现营业收入23,541.90万元,同比下降12.86%;归属于上市公司股东的净利润(以下简称“净利润”)为-7,526.99万元,同比下降54.26%,且连续三年亏损;经营活动产生的现金流量净额为162.96万元,同比减少66.51%。截至报告期末,你公司未弥补亏损金额为62,189.20万元,超过实收股本总额三分之一。请你公司:...
黑龙江珍宝岛药业股份有限公司 关于对上海证券交易所关于公司2023...
年报显示,近三年经营活动产生的现金流量净额分别为-4.34亿元、-3.27亿元、-4.78亿元,持续为负,与净利润差距较大(www.e993.com)2024年11月11日。报告期内公司购买商品、接受劳务支付的现金为27.96亿元,远大于营业成本18.11亿元,支付其他与经营活动有关的现金12.39亿元,同比增长82%。2023年末公司应收账款期末余额24.07亿元,占营业收入比重77%,赊销...
康德莱再融资:近6亿未来经营流入资金未考虑支付安排 本次募资必要...
发行人在监管问询函回复中说明,“公司经营活动产生的现金流量净额长期高于净利润的其中一个原因是公司长期资产占比较高,导致各期计提的折旧、摊销金额较大”,也就是说因为折旧摊销类非付现成本的存在,按净利润测算资金流入数据会偏低。从23年现金流量表补充资料来看,23年净利润与经营活动现金流量的调节项中,非现金...
财务管理72条精典例题
(甲:65万元50.15万元0.77乙:61.75万元41.17万元0.6721)16,某企业2002年的销售收入为4,000,000元,净利润为480,000元,向投资者分配股利288,000元,年末资产负债表(摘要)如下:资产负债表资产负债及所有者权益现金存款160,000短期借款110,000应收帐款320,000应付帐款240,000存货480,000...
深圳市致尚科技股份有限公司 关于对中证中小投资者服务中心《股东...
其基本公式为：企业的自由现金流量=净利润+折旧摊销+扣税后付息债务利息-资本性支出-营运资金增加额按照收益额与折现率口径一致的原则，本次评估收益额口径为企业自由现金流量，则折现率选取加权平均资本成本(WACC)。5.未来收益的确定（1）主营业务收入的预测...
深圳市德明利技术股份有限公司 关于深圳证券交易所2023年年报问询...
问题一、2021年至2023年,你公司营业收入分别为107,978.15万元、119,065.65万元、177,591.28万元,归属于上市公司股东的净利润(以下简称净利润)分别为9,816.89万元、6,749.99万元、2,499.85万元。你公司近三年营业收入持续增长,但利润水平持续下滑,且上市首年(2022年)即出现业绩大幅下滑。请结合你公司主营业务情况、行业...