期货升贴水的实施条件是什么?满足这些条件对期货市场有何影响?

1.价格发现功能:升贴水现象有助于市场更准确地反映供需关系和市场预期,从而提高价格发现功能。2.套期保值效率:升贴水现象影响套期保值的效率。升水时,现货价格高于期货价格,套期保值者可能面临基差风险;贴水时,现货价格低于期货价格,套期保值者可能获得额外收益。3.市场流动性:升贴水现象可能影响市场流动性。升水...

华泰期货镍不锈钢日报20241031:沪镍震荡运行,精炼镍现货升贴水持稳

目前镍基本面维持弱势格局不变，矿端供应担忧有所缓解，近日升水小幅回落，宏观利多情绪逐渐消退，库存持续增加，内外盘镍价持续下跌。当日精炼镍现货升水整体上涨，其中金川镍升水上涨100元/吨至1800元/吨，进口镍升水持平为-100元/吨，镍豆升水持平为-350元/吨。前一交易日沪镍仓单增加605吨至26832吨，LME镍库存...

如何判断期货市场的升水或贴水情况?这种判断方法有什么实际应用?

1.价格比较法:最直接的方法是比较同一商品的现货价格和期货价格。如果期货价格高于现货价格,则为升水;反之,则为贴水。2.基差分析法:基差是现货价格与期货价格之间的差额。通过观察基差的变化,可以判断市场是处于升水还是贴水状态。基差为正时,市场处于升水;基差为负时,市场处于贴水。3.时间序列分析法:通过分析不同...

基差、升水与贴水,股指期货市场的重要概念解析

贴水:现货价格高于期货相反,当现货价格高于期货价格时,我们称这种情况为“期货贴水”。在现货市场上,这被称为“现货升水”。期货贴水可能表明市场对未来价格的悲观预期或现货市场的相对强势。总之,基差、升水和贴水是期货市场中的重要概念,它们反映了现货与期货之间的价格关系以及市场的供求状况。对于套利者和套期保值...

一文搞懂股指期货升水和贴水分别是什么意思?

基差是指某一特定商品在特定时间和地点的现货价格与期货价格之差。基差可以是正数(贴水)或负数(升水)。基差=现货价格-期货价格基差反映了现货与期货市场之间的时间和空间差异,包括储藏费、利息、保险费、损耗费以及运输成本等。期货升贴水对投资者有哪些作用?

基差贴水整体收敛,对冲策略出现回撤

基差贴水整体收敛,对冲策略出现回撤:本周四大期指对应的指数整体走弱,而大盘指数跌幅更为明显,周四指数冲高回落,带动期指增仓放量且基差出现明显上涨,目前市场观望情绪仍然较强,基差受到情绪带动与指数同步变动,后续若无明确的趋势性行情出现,基差或持续与指数同涨同跌(www.e993.com)2024年11月22日。

基差贴水加深,市场交投清淡

基差贴水整体扩大,对冲成本持续升高:本周市场情绪对基差的影响仍较为明显,基差与指数同向波动,各品种期指合约基差贴水整体扩大,IH重回全面贴水状态,IM季月基差年化贴水已接近10%,且考虑到IC与IM的基差受到雪球新增限制及合约陆续到期离场的影响,后续基差继续下行的阻力较小,市场的对冲成本或继续提高。

衍生品贴水为什么又没了?聊聊基差的成因

聊聊基差的成因做衍生品的交易者应该都发现了,指数期货、指数期权、ETF期权的基差最近又明显的从贴水往升水方向回升。300和50指数相关衍生品全面升水,月前有所增加的500和1000指数衍生品的贴水收敛表现得更明显,最远月合约当下所见的贴水率扣除分红干扰后已经十分有限。

沪深300股指基差全面升水,资金持续流入沪深300ETF易方达(510310)

沪深300股指基差全面升水，资金持续流入沪深300ETF易方达(510310)据专业人士介绍，所谓“基差”是指“现货价格与期货价格”之差，而基差“升水”是指现货价格大于期货价格。同样是跟踪指数，ETF和股指期货在不同的市场发挥着各自的作用，当市场多空情绪转换时，就会出现“基差”的升贴水幅度变化。“股指合约持续且全面...

期指市场放量增仓,IH与IF重回升水

期指市场放量增仓,IH与IF重回升水:本周市场情绪带动基差贴水持续收敛,期货市场成交量与持仓量在周五出现放量增仓,其中IM周度增仓超过3万手。期指市场投资者此前持续处于观望状态,周五指数盘中波动较大,带动期指市场放量增仓,基差受到情绪带动与指数同步变动,后续若无明确的趋势性行情出现,基差或持续与指数同涨同跌。