收益凭证新规对投资者、券商业务和合规风控等方面的影响

从明确业务定位、强化风险管控、强化投资者适当性管理、规范发行销售行为、加强合规风控管理、强化监测监管等多个方面对券商收益凭证业务进行规范,并对存量收益凭证整改设置了最长不超过两年的过渡期安排,涉及券商“收益凭证”的定义、发行规范发行备案与信息报送、信息披露(发行相关文件)、销售规范、合规风控、...

事关券商提升流动性,券商收益凭证新规落地,分类评价结果决定规模...

四是规范发行销售行为。明确了券商发行销售收益凭证应当履行的义务，在配套的《券商收益凭证信息披露指引》中细化了信息披露要求。明确券商应结合市场水平、自身实际情况合理设置收益水平，不得有不正当竞争、利益输送以及其他破坏市场秩序的行为。券商发行浮动收益凭证应当具有衍生品交易业务资格。五是加强合规风控管理。要求...

券商收益凭证发行管理办法出台

规定了券商销售收益凭证向投资者进行风险揭示的具体要求，并明确券商设计、发行浮动收益凭证的，应当坚持审慎原则，因挂钩标的相关风险导致的浮动收益亏损金额部分应不超过固定收益金额，回归了债务融资工具的本源，增强了投资者对券商收益凭证的信任和信心。

券商收益凭证迎新规,实行分级余额管理,限定专业投资者

自2014年推出试点以来，证券公司收益凭证业务稳步发展。截至2024年8月底，全市场存量收益凭证3811亿元，数量达到1.76万只。截至2024年8月底，存量收益凭证中，机构投资者数量8064户，持仓规模占比82.51%，主要为商业银行、私募产品等。有业内人士指出，《管理办法》发布实施后对证券公司整体影响很小。一方面，对于因...

...丨商业养老金业务试点将进一步扩大;券商收益凭证发行管理办法...

五、券商收益凭证发行管理办法出台10月25日,中国证券业协会制定发布了《证券公司收益凭证发行管理办法》,自发布之日起实施。该《管理办法》旨在进一步促进证券公司收益凭证业务规范健康发展,满足投资者多样化资产配置和财富管理需求,保护投资者合法权益,防控金融风险。

中证协:根据分类评价结果对券商待偿还收益凭证余额上限实施分级管理

北京商报讯(记者郝彦)10月25日,中证协发文表示,为贯彻落实党的二十届三中全会、中央金融工作会议精神和新“国九条”部署,进一步促进证券公司收益凭证业务规范健康发展,满足投资者多样化资产配置和财富管理需求,保护投资者合法权益,防控金融风险,中证协制定发布了《证券公司收益凭证发行管理办法》(以下简称《管理办法》...

券商收益凭证新规出台:明确业务定位、健全规则体系、全面规范发展

与发行公司债券、短期融资券相比,收益凭证具有发行相对便利快捷、无承销费用等特点,契合券商的流动性管理需求。规范发行行为和监管要求????????此次发布实施的《管理办法》,按照“明确业务定位、健全规则体系、全面规范发展”的思路,明确了收益凭证发行全流程业务规范和监管要求,主要内容包括明确业务定位、强化风险...

券商发行浮动收益凭证应当具有衍生品交易业务资格

中证协制定发布《证券公司收益凭证发行管理办法》,自发布之日起实施。新规显示明确证券公司应结合市场水平、自身实际情况合理设置收益水平,不得有不正当竞争...

券商“收益凭证”迎新规 实行分级余额管理

所谓收益凭证,是指证券公司在柜台或机构间私募产品报价与服务系统向符合条件的投资者非公开发行、按约定还本付息的债务融资工具。通俗来讲,收益凭证类似于短期债券,是证券公司向其客户借钱的一种方式,期初,发行人(券商)向客户借钱;期末,发行人(券商)连本带息一次性将资金还给客户。《每日经济新闻》记者注意到,...

...公司关于使用部分闲置募集资金进行现金管理购买券商收益凭证的...

四川省自贡运输机械集团股份有限公司关于使用部分闲置募集资金进行现金管理购买券商收益凭证的公告本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确、完整,没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。四川省自贡运输机械集团股份有限公司(以下简称“公司”)于2023年10月26日召开第四届董事会第十九次会议、第四届监事会第...