什么是基金风险的定义和评估方法?风险管理如何影响投资决策?
首先是标准差,它衡量基金回报率的波动程度。标准差越大,表明基金收益的波动越大,风险也就相对较高。其次是贝塔系数,用于衡量基金相对于市场整体的波动情况。贝塔系数大于1意味着基金的波动大于市场,风险较高;小于1则表示风险相对较低。还有下行风险指标,专注于评估基金在市场下跌时的潜在损失。夏普比率也是常用...
花旗:AI“太热”了,建议卖出半导体,在AI产业链上分散持仓
花旗表示,这个AI对冲篮子具有价值和低波动因子特征,但与AI的负相关性更强。报告指出:"回顾过去两年,该篮子相对于MSCIACWI的高AI曝光度表现有-0.53的贝塔系数。此外,它表现出类似于价值和最小波动因子的表现特征,但与AI方向的负相关性仍然更强。"分析师解释道:“即使AI正在形成泡沫,直接做空也可能在短期内代价太...
股价大涨近14%创十年新高!联想成大摩首推股票
我们认为今年渗透率将保持在5%以下,但到2028年将上升到整个PC市场的约64%。但是,如果我们只考虑笔记本电脑,我们预计到2028年渗透率将上升到约85%。PC基本情境我们假设AIPC的出货量将从2024年的460万台增长到2028年的1.79亿台。AIPC出货场景CY24-CY28图:假设PC市场总出货量在第24财年同比增长3%,在第25...
有哪些方法可以进行股市风险评估?
例如,如果一家公司的股票贝塔系数是1.2,而标准普尔500指数的预期回报率为8%,无风险利率为2%,那么使用CAPM模型计算该公司股票的预期回报率应为:E(Ri)=2%+1.2??(8%??2%)=2%+1.2??6%=2%+7.2%=9.2%。表明该股票的价格波动风险和潜在回报都高于市场平均水平。2、标准差(StandardDeviation)标准...
成功的财富顾问需要具备的五大特征
成功的财富顾问知道,风险和回报的关系几乎驱动着财务计划的方方面面。以正确的方式构建投资组合,并能够随着时间和目标的变化重新分配资产至关重要。财富顾问需要能够在各种指标的背景下分析和规划投资组合,例如标准差、贝塔系数、战略资产配置、战术资产配置和回撤。
成功的财富顾问需要具备的五大特征|家族办公室手册
成功的财富顾问知道,风险和回报的关系几乎驱动着财务计划的方方面面(www.e993.com)2024年9月18日。以正确的方式构建投资组合,并能够随着时间和目标的变化重新分配资产至关重要。财富顾问需要能够在各种指标的背景下分析和规划投资组合,例如标准差、贝塔系数、战略资产配置、战术资产配置和回撤。
NBER|ChatGPT与公司政策
ChatGPT投资得分与电话会议后长达9个季度的未来投资呈正相关,这些系数在5%或更高的水平上具有统计学意义。ChatGPT的投资得分增加一个标准差与未来九个季度资本支出增加1.17%有关,相当于季度标准差的0.34。Peters和Taylor(2017)认为,无形投资在经济中变得越来越重要,并发现总Q是实物和无形投资的良好预测指标。...
2017基金从业资格考试大纲—证券投资基金基础知识
2017基金从业资格考试大纲—《证券投资基金基础知识》完整版,点击查看基金从业资格全国统一考试大纲-证券投资基金基础知识(2016年度修订),适用2017年基金从业资格考试。一、总体目标为确保基金从业人员掌握与了解基金行业相关的基本知识与专业技能,具备从业必须的执业能力,特设《证券投资基金基础知识》科目。
郑有为:估值压缩已告一段落,权益市场未来依然是增量流入方向
市场机会可分成两类,一类是偏稳健的机会,一类是偏弹性,或者说贝塔系数(风险系数)更强一些的机会。稳健的机会,主要在三个方向寻找,其一是财富管理相关业务的金融机构,包括银行、券商这些标的。在2022年股票市场不差的情况之下,它们的非息相关业务以及财富管理相关业务的持续推进,可能会提供比较稳健的收益。
注会《财务成本管理》备考指导:贝塔系数相关内容
首先明确β系数的定义:某个资产的收益率与市场组合之间的相关性。其次要明白β系数的计算方法:定义法和回归直线法。定义法:1、计算:根据定义中给出的公式,计算β值。2、影响结果的因素有:该股票与整个市场的相关性;它自身的标准差;整个市场的标准差。