2023年度投资策略报告:以“智”取胜,以“快”制胜
“触底”组合年化收益有14.89%,夏普比率是0.57,它的表现比其他组合要好得多。“见顶”组合表现最差,年化收益才1.66%,夏普比率仅为0.07。按照TPM和TPP因子把股票分成四个阶段,回测表现的区分度相当可观,这表明这个策略选股能力很强。1.3.4策略的改进1.3.4.1预期的双击组合会有怎样的表现。“触...
1969年-2023年历届诺贝尔经济学奖得主介绍(5万字长文收藏版)
师从凯恩斯,斯通继承了凯恩斯主义对宏观经济调控与管理思想,并试图开发、测量与国民经济相关的经济数据。斯通的主要学术贡献在于对建立标准统一的国民经济核算体系,他开创性的将会计中的复式记账法引入对经济的核算,论证了凯恩斯主义中对消费、投资和政府支出这三大决定国民收入主要因素计算方法,并对其进行了深入的测算与完...
网易如何做到数据指标异常发现和诊断分析?
1.假设数据集中有最多r个异常值。第一步先找到离均值最大的样本i,然后计算统计量Ri,即xi减去均值后的绝对值,除以标准差。接下来计算对应的样本点i的临界值λi,其中的参数,n是总共的样本量,i是已剔除的第几个样本,t是具有n-i-1自由度的t分布的p百分点,而p与设定的置信度α(一般α取值为0.05)及...
【国信策略】公司治理数据在 A 股投资中的实践
(2)在每个时间截面的样本空间内,对每个指标进行标准化z分处理,即减去均值后再处理标准差。(3)对标准化z处理后的5个指标求平均值得到合成指标。考虑到沪深A股可能存在规模效应和价值效应,本报告参考Liu等(2019)的方法,规模因子用总市值指标,价值因子用盈利市值比(市盈率的倒数)指标。其中盈利价格比指标与Liu等(2...
统计描述,你真的知道如何展示结果吗?
EASE(EuropeanAssociationofScienceEditors)规范的建议是:保留2-3位有效数字。Habibzadeh建议:像均值、标准差、中位数、四分位数间距等指标,不应超过原始数据的精度。过于粗略或过于精细,都会产生一定问题。我们认为Habibzadeh的建议比较合理,可以考虑。例如,红细胞计数有1位小数,血红蛋白是整数,则可以写“红...
潘军、洪玉蓉:金融科技平台如何影响投资者和基金经理的投资选择...
因此研究团队进一步检验了业绩排名后的12个月内,基金收益的标准差和夏普比率的差异(www.e993.com)2024年10月17日。与前文的发现相符,在业绩排名后的12个月内,基金收益标准差有所增加,股票基金的年化夏普比率略有下降。05结论文章研究了平台销售金融产品对资产管理行业所带来的影响。金融科技平台将公募基金投资融入日常生活,只需轻点手机,投资...
基于机器学习算法的债券流动性预测
纵向上,可以观测同一债券组合的未来流动性变化,比如债券投组1的未来流动性先下降后上升。此外,还计算了在特定时间窗口下投组的平均值和标准差,比如债券投组4在2023年12月1日至12月4日的平均流动性最高;但是债券投组3的流动性标准差最低,说明该组合流动性比较稳定。
【华安证券·金融工程】专题报告:企业利润分配策略:短期股东回报...
1.时间区间标准化:确保变量的时间尺度一致性从计算过程分析,我们的模型面临时间区间不一致的问题,即不同公司的观察期可能存在差异。例如,公司A调整后观察期分别为2022年12月31日至2023年6月30日,间隔半年,B、C和D调整后的观察期均为2021年12月31日至2022年12月31日,间隔1年,而公司的未分配利润和现金分红...
浅谈行为箱形状对小鼠新物体识别实验结果的影响
1.5数据统计分析采用SPSS21.0forwindows统计软件包分析。数据用平均值±标准差(x珋±s)表示。采用单因素方差分析进行多组间比较,两两比较采用LSD-t检验;组内比较用配对Studentt检验。以P<0.05为差异有统计学意义。2、结果...
贾康 郭起瑞 | 数字普惠金融对农业新质生产力的影响研究
表2汇报了本研究中主要变量的描述性统计结果,其中,农业新质生产力指数(ANQP)均值为0.244,标准差为0.079,最大值仅为0.556,说明研究样本中农业新质生产力普遍未充分发展,且各省农业新质生产力差异性较小。可能的原因是,由于农业技术创新能力不足、生产资源配置效率低下以及技术采纳和应用的滞后等,导致农业新质生产力...