低风险高收益:憨夺型投资的投资策略
憨夺型投资的一个重要原则是少投注、投大注、非经常性投注。这个原则与凯利公式有着异曲同工之妙。如果要理解凯利公式,那么最好的论著就是威廉·庞德斯通的《财富公式》。凯利公式是通过“按比例”分散下注的方法来避免破产的,也就是必须把当前可以运用到的所有资本按比例分成很多份,分别下注。由于每次下注用的...
别去赌场了,你永远赢不了“凯利公式”!
100太多1块太少,该投入多少比例下注?普通赌徒看似无解,但凯利公式告诉你答案是25%!让我们来看看凯利公式的庐山真面目:f=(bp-q)/b在公式中,各参数意义为:f=应投注的资本比值p=获胜的概率(也就是抛硬币正面的概率)q=失败的概率,即1-p(也就是硬币反面的概率)b=赔率,等于期望...
赌徒输光定理:你永远只会输多赢少,因为你还不明白“对赌思维”
赌徒依赖运气,而赌场依靠的是数学。二、赌场上的凯利公式著名的凯利公式也是基于相同的原理。凯利公式f*=(bp-q)/b(其实公式的创作者凯利,并非是资深赌徒或数学家,而是一名物理学家,他的研究领域是当时还算新兴的电视信号传输协议。)深入分析赌博场景,当赌徒与赌场的输赢概率看似平等时,个体赌客...
我是如何从0开始学习投资的?
理论上,如果一个投资者不断地按照凯利公式投注,长期来看,他的资金增长率会超过任何其他非随机或固定比例的投注策略。从上述的贝叶斯分析法和凯利公式中,我们可以了解到:前者可以用于标的的获利概率分析,推断出标的获利的概率;后者可以使用推断出的概率计算出我们应当投资多大比例的资金。从凯利模型中我们可以看出,如果...
为何赌博最后只会输?原因在于,你永远无法战胜“凯利公式”
凯利的公式这个公式指出了如何每次都投注同一个赌注,不损失本金,以获得最佳回报,同时也揭示了的最佳投注比例不是一次性的螺柱。举个例子,如果有30%的概率一次投注得到3倍的利润,那么按照这个公式计算就是:f=(0.3×3-0.7)÷3=6.7%。也就是说,如果你想在目前的赔率和盈利能力下获得收益,你应该投入6.7%的本...
100种分析思维模型之:凯利公式
按照上面的凯利公式,只要知道赔率和获胜的概率,就能算出应该投资多大的比例,获得最高的复利增长率,且不会输掉全部的本金(www.e993.com)2024年9月20日。比如,在上面的例子中,获胜的概率为60%,失败的概率为40%,赔率为1:1=1,按照凯利公式,最优下注比例为20%。凯利公式的本质,是着重考虑长期累积的效果,在风险与回报之间找到一...
赌神公式:“凯利公式”如何帮助你在交易中实现最大化收益?
根据凯利公式,我们可以计算出:??=0.6×2??0.42=0.2f=20.6×2??0.4=0.2这意味着你应该将你的总资金的20%用于买入这只股票,也就是2万元。那么,如果你按照这个比例进行交易,你的收益会是怎样呢?假设你进行了100次这样的交易,那么根据概率,你会有60次成功,40次失败。每次成功时,你会赚到...
凯利公式启示:赢得胜利的唯一法则是“不赌”
赢面还要除以"b"才是投注资金比例。也就是说赢面相同的情况下,赔率越小越可以多押注。如果不理解这句话,我们看看例子:用凯利公式我们知道"小博大"游戏只能押总资金的4%,但是按大部分人的赌性,恐怕会选"小博大"游戏,而且重仓甚至showhand吧?但是,理性的选择应该是"大博小",因为他快多了,因为可以用40%的...
用上传说中必赢的“凯利公式”,为什么仍然可能倾家荡产?
套用凯利公式后,得出最佳的投资比例为资金的20%,进行100轮模拟交易后,所得为初始资金的1.98倍,而投资100%和拉了150%杠杆的模型分别为6.24倍和3.36倍。可见凯利公式(红线)的在模拟中的收益并非最大当然在这个简化的投资模拟中,凯利公式的收益更稳定,而后两者的收益和风险也更大,这可能无法反应真实的交易,但也足...
何鸿燊的不败筹码:凯利公式
公式上面的分子(bp-q)代表“赢面”,数学中叫“期望值”。什么才是不多不少的合适赌注呢?凯利告诉我们要通过选择最佳投注比例,才能长期获得最高盈利。回到前面提到的例子中,硬币抛出正反面的概率都是50%,所以p、q获胜失败的概率都为0.5,而赔率=期望盈利÷可能亏损=2元盈利÷1元亏损,赔率就是2,我们要求的答案...